☆经营分析☆ ◇000568 泸州老窖 更新日期:2025-05-22◇
★本栏包括 【1.主营业务】【2.主营构成分析】【3.经营投资】【4.参股控股企业经营状况】
【1.主营业务】
“国窖1573”、“泸州老窖”等系列白酒的研发、生产和销售。
【2.主营构成分析】
【2024年年度概况】
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
|项目名称 |营业收入( |营业利润( |毛利率|占主营业务收|
| |万元) |万元) |(%) |入比例(%) |
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|酒类 |3105265.33|2720823.54| 87.62| 99.54|
|其他收入 | 14359.49| 9989.66| 69.57| 0.46|
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|中高档酒类 |2758531.97|2533731.27| 91.85| 88.43|
|其他酒类 | 346733.36| 187092.27| 53.96| 11.11|
|其他收入 | 14359.49| 9989.66| 69.57| 0.46|
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|境内 |3101009.37|2714737.57| 87.54| 99.40|
|境外 | 18615.45| 16075.64| 86.36| 0.60|
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
【2024年中期概况】
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
|项目名称 |营业收入( |营业利润( |毛利率|占主营业务收|
| |万元) |万元) |(%) |入比例(%) |
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|酒类 |1683859.14|1492748.38| 88.65| 99.61|
|其他收入 | 6629.38| 4532.69| 68.37| 0.39|
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|中高档酒类 |1521336.73|1403560.46| 92.26| 89.99|
|其他酒类 | 162522.41| 89187.91| 54.88| 9.61|
|其他收入 | 6629.38| 4532.69| 68.37| 0.39|
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|境内 |1681125.72|1489259.76| 88.59| 99.45|
|境外 | 9362.79| 8021.31| 85.67| 0.55|
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
【2023年年度概况】
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
|项目名称 |营业收入( |营业利润( |毛利率|占主营业务收|
| |万元) |万元) |(%) |入比例(%) |
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|酒类 |3007727.89|2659273.41| 88.41| 99.48|
|其他收入 | 15602.25| 10341.58| 66.28| 0.52|
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|中高档酒类 |2684134.21|2476519.26| 92.27| 88.78|
|其他酒类 | 323593.68| 182754.15| 56.48| 10.70|
|其他收入 | 15602.25| 10341.58| 66.28| 0.52|
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|境内 |3005613.07|2654475.04| 88.32| 99.41|
|境外 | 17717.07| 15139.95| 85.45| 0.59|
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
【2023年中期概况】
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
|项目名称 |营业收入( |营业利润( |毛利率|占主营业务收|
| |万元) |万元) |(%) |入比例(%) |
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|酒类 |1451098.46|1284097.34| 88.49| 99.44|
|其他收入 | 8206.71| 5181.53| 63.14| 0.56|
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|中高档酒类 |1299008.51|1201414.49| 92.49| 89.02|
|其他酒类 | 152089.96| 82682.84| 54.36| 10.42|
|其他收入 | 8206.71| 5181.53| 63.14| 0.56|
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
|境内 |1451617.93|1282811.42| 88.37| 99.47|
|境外 | 7687.25| 6467.45| 84.13| 0.53|
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
【3.经营投资】
【2024-12-31】
一、报告期内公司所处行业情况
2024年,白酒行业进入新一轮调整周期,未来一段时期,白酒行业或将加速“分化
”,市场竞争将步入白热化阶段,行业呈现年轻化、低度化、健康化等发展趋势,
只有不断创新的企业,才能抢抓发展机遇。
二、报告期内公司从事的主要业务
公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中
食品及酒制造相关业的披露要求公司属酒、饮料和精制茶制造业中的白酒细分行业
,具备食品经营许可证3张,以专业化白酒产品设计、生产、销售为主要经营模式
,主营“国窖1573”“泸州老窖”等系列白酒,主要综合指标位于白酒行业前列。
报告期内,公司实现营业收入311.96亿元,同比增长3.19%;实现归属于上市公司
股东的净利润134.73亿元,同比增长1.71%。
主要销售模式
公司目前主要有两种销售模式:
1、传统渠道运营模式:主要为线下经销商授权经销模式,公司按产品线分区域与
经销商建立合作关系,公司直接向经销商供货,再由经销商向消费者和终端网点进
行销售。
2、新兴渠道运营模式:主要为线上销售运营,公司与电商平台、自媒体、网络主
播等建立合作关系,通过线上平台的旗舰店、专卖店、直播间等网络终端实现面向
消费者的销售。
1、主要销售模式情况
2、经销商情况
3、经销商的主要结算方式、经销方式
公司对经销商的主要结算方式为先款后货,经销方式为授权经销。
4、前五大经销客户情况
公司全系列产品均在线上销售,主要合作平台有京东、天猫等。
主要生产模式
公司主要生产模式为自产。
1、主要产品生产量、销售量、库存量情况
2、期末库存量
3、产能情况
三、核心竞争力分析
1、区位自然环境优势
公司所在地泸州位于四川盆地南缘与云贵高原的过渡地带,拥有比同纬度更为温暖
湿润、终年不下零度的亚热带气候。独特的气候、土壤为酿酒的原粮种植创造了得
天独厚的条件,培育出的泸州糯红高粱及软质小麦是酿造泸州老窖酒的主要原料。
公司用于酿酒的窖池,全部取材于当地特有的黄泥,粘性强,富含多种矿物质,具
有良好的保湿性,再加上泸州当地丰富、优质的水源,共同形成了泸州老窖酒生产
中特有的区位自然环境优势。
2、窖池和酿制技艺优势
老窖池是浓香型白酒企业产出好酒的根本条件。公司始建于明代万历年间的1573国
宝窖池群于1996年12月经国务院批准成为行业首家“全国重点文物保护单位”;20
13年,泸州老窖1,619口百年以上酿酒窖池、16处酿酒古作坊及三大天然藏酒洞,
一并并入第四批“全国重点文物保护单位”,是行业独一无二,不可复制的资源。
“泸州老窖大曲窖池群”于2006年、2012年相继入讯中国世界文化遗产预备名单》
。2018年11月,泸州老窖窖池群和酿酒作坊群入讯国家工业遗产名单》。“泸州老
窖酒传统酿制技艺”具有悠久的历史,至今已传承24代,是浓香型白酒酿制方法的
典型代表,“泸州老窖酒传统酿制技艺”已于 2006年5月入选首批“国家级非物质
文化遗产名录”。1573国宝窖池群与“泸州老窖酒传统酿制技艺”共同成为“国窖
1573”及“泸州老窖”系列产品品质最根本的基础和保障。2020年底,黄舣酿酒生
态园全面投产,公司秉承“传承古法、纯粮酿造、传统工艺、智能科技”的文化内
涵,实施自动化、智能化、信息化酿酒技改,建设包括酿酒车间、制曲车间、原酒
储存酒库、能源保障、污水处理设施等在内的白酒生产酿造园区。园区投产后,新
增优质纯粮固态白酒10万吨/年、酒曲10万吨/年产能和38万吨储酒能力,公司生产
保障能力实现质的飞跃。
3、品牌优势
品牌是白酒企业的核心经营资源之一,公司品牌优势显著。 “国窖1573”是中国
白酒鉴赏标准级酒品,也是享誉中外的高档中国白酒之一;
“泸州老窖特曲”于1952年在中国首届评酒会上获得“四大名酒”称号,是浓香型
白酒的典型代表,是唯一蝉联历届“中国名酒”称号的浓香型白酒,是中国白酒“
特曲”品类的开创者。近年来公司成功构建了清晰聚焦的“双品牌、三品系、大单
品
”品牌体系,国窖 1573品牌提升和泸州老窖品牌复兴工程成效显著,品牌辨识度
和含金量大大提升,浓香国酒、浓香正宗的形象渐入人心。
4、质量与研发优势
公司致力于酿造高品质白酒,提倡健康生活,要“让中国白酒的质量看得见”。公
司在行业率先打造
“有机高粱种植基地”,建立并完善有机、质量、安全、环境、测量、能源六大管
理体系;搭建起国家固态酿造工程技术研究中心、国家酒检中心、国家博士后工作
站等科研平台,以强大的科技力量支撑推动产品的持续创新升级。近年来,公司在
制曲、酿酒、包装的信息化、智能化技改方面进行了大量探索,充分依托国家工业
设计中心等科技创新平台,持续深化与中科院、江南大学等高校及科研院所的合作
,承担国家级、省部级项目数十项,获授权的发明专利和实用新型专利数百件,在
提升基酒品质、提高生产效率方面取得了良好效果。
5、人才优势
公司拥有国家级非物质文化遗产传承人1名、中国酿酒大师4名、中国白酒大师2名
,中国评酒大师2名,中国白酒工艺大师1名,教授级高级工程师18名,享受国务院
特殊津贴专家8名,全国技术能手4名,全国劳动模范3名,全国五一劳动奖章获得
者5名;四川省学术和技术带头人4名、四川省有突出贡献的专家1名、天府科技领
军人才1名、天府卓越工程师1名、天府技能领军人才1名、天府工匠3名、四川工匠
5名、天府科技菁英1名、天府青年科技人才2名、四川省技术能手4名,同时培养了
包括国家级白酒评委、酿酒和品酒特级技师、高级技师、技师在内的技能型人才数
百名,为公司发展提供了所需的复合型和专业性人才保障。
四、主营业务分析
1、概述
2024年,是泸州老窖浓香开源700周年,公司紧紧围绕“坚定、攻坚、创新、协同
”的年度发展主题,不断夯实内生发展动力,提高市场竞争力,保持了良性稳定的
发展势头。一年来,取得主要成效如下:
一、多点发力实现营销突破
公司积极践行“战略坚定、数字创新、高效协同、全面攻坚”的营销主题,市场规
模得到巩固拓展,销售业绩实现稳健增长,发展韧性和实力进一步凸显。市场规模
稳中有进。国窖品牌稳居200亿阵营,泸州老窖品牌突破100亿体量,市场覆盖面和
渗透率进一步扩大。数智营销加速转型。上线五码产品,推广场景码应用,重塑消
费通路体系,推动销售向以消费者开瓶扫码为拉力的“右侧策略”转变。营销协同
高效赋能。推进销售团队全面协同,总部为销售服务、后端为前端服务、团队为客
户服务的协同发展势能不断释放。圈层建设成效显著。依托公司总部级、销售公司
级、销售单元级立体公关体系,持续开展公关工作,圈层拓展成效显著。
二、文化为魂助力品牌跃升
公司紧紧围绕“中国浓香700年”主题,广泛开展各类文化活动,推动泸州老窖名
酒价值持续回归。品牌内涵不断深植。精心筹办“中国浓香700年”主题展,全力
打造文旅项目,获评“中国浓香型白酒起源地”认证。品牌活动有力开展。借助“
封藏大典”等特色文化IP活动、巴黎奥运会等体育赛事、中法建交60周年等全球大
事件,持续拉升品牌高度。品牌影响深入人心。依托华语科幻星云奖、大众电影百
花奖等文化艺术资源,为品牌注入时尚化、艺术化基因;开展“让世界品味中国”
全球文化之旅,持续扩大海外影响力。2024年,国窖1573上榜胡润品牌榜最具价值
中国品牌十强,泸州老窖品牌入讯中国500最具价值品牌》榜单。
三、提质增效筑牢生产保障
公司牢牢守住品质保障、产能保障、供应链保障底线,高质量发展根基不断夯实。
品质保障持续巩固。八大有机原粮种植基地顺利通过有机再认证;质量、食品安全
等多体系外审通过率100%;聚焦工艺执行和关键点把控,促进基酒质量再提升,包
装品质再升级。产能保障坚实有力。酿酒资源利用率和生产效率不断提升,泸州老
窖950亩智能酿造技改项目取得阶段性成效,加速向“打造数字化酿酒灯塔工厂”
目标迈进。供应链保障再添动能。白酒行业首家以“灯塔工厂”标准建设的泸州老
窖智能包装中心正式启动运营,公司再添10万吨灌装生产新质生产力,产品保障坚
如磐石。泸州老窖获评白酒行业首家国家“智能制造标杆企业”。
四、科技创新激发内生动力
公司全力打造科技创新“护城河”,用强大的科技实力为质量护航、为品牌背书、
为销售赋能。科研生态蔚然成型。充分发挥国家固酿中心、四川省技术创新中心等
重大创新平台优势,联合优势高校院所开展关键共性技术、前沿引领技术的攻关与
应用,培养了一大批高级科学技术人才,重磅发布2015—2024年泸州老窖十大科技
创新成果,彰显了公司行业领先的科技实力。科创项目加速落地。主导申报各类重
点项目16项,成功获批政府科技项目11项,完成科技项目验收10项,验收通过率10
0%。科研成果捷报频传。主持和参与制定修订国家、行业、团体和地方标准共21项
;发表科技论文38篇;专利申请165件,专利授权53件。公司荣获中国商业联合会
技术发明奖特等奖、中国技协职工技术创新成果一等奖、中国食品科学技术学会科
技进步奖一等奖、中国酒业协会技术发明奖一等奖等多项殊荣。
五、总部能力建设再上台阶
公司聚焦精细化管理,不断完善授权、制度、流程三位一体管理框架,形成了高效
健全、多元协同的合规运作体系。治理体系不断优化。落实国有企业改革深化提升
行动部署,建立健全“三重一大”决策机制,确保“三会一层”各司其职,公司党
委荣获“四川省先进基层党组织”,公司董事会荣获中上协“上市公司董事会最佳
实践案例”奖项,公司在深交所上市公司年度信披考核中接连获得最高等级A级。
基础管理不断夯实。持续做好计划管控、绩效考核、投资监管等工作。落实安全责
任“9张清单”,全年各类生产安全事故、职业病发生率为零。人才动能不断增强
。聚焦“智慧人事共享、智慧人才管理、智慧人力经营”三大模块,构建人力资源
“三支柱”管理模式;“泸州老窖-工酿”智慧工会系统成功上线,数智“员工乐
园”初显成效。数智管理不断升级。智能办公协同平台上线运营,推进RPA机器人
应用,财务共享持续升级。公司荣膺中国工业数据治理“领跑者”称号,入选中国
轻工业数字化转型“领跑者”案例。
六、积极履责彰显国企担当
公司继续践行“天地同酿,人间共生”的企业哲学,切实担好国有企业社会责任。
公益事业扎实推进。持续开展乡村振兴、扶危济困等社会公益活动,贯彻落实托底
性帮扶,公司获评“四川十大公益企业”。绿色低碳可持续发展。连续4年核算公
司组织范围碳排放、开展产品碳足迹盘查,完成《碳达峰行动方案》评估。ESG体
系不断完善。公司组建董事会战略与ESG委员会,制定ESG体系建设中长期规划,MS
CI评级持续提升,排名位列行业前茅。
五、公司未来发展的展望
(一)行业格局和趋势
1、根据国家统计局、中国酒业协会数据,2024年全国规模以上白酒企业累计白酒
产量414.5万千升,同比下降1.8%;实现销售收入7,963.84亿元,实现利润总额2,5
08.65亿元。近年来,全国规模以上白酒企业产量持续下降,白酒产业正在从粗放
向精细、从数量向质量、从高速度向高质量转变。
2、当前,酒类消费已处于“价格理性”和“消费理性”的“双理性时代”,消费
者更加关注饮酒的健康因素和社会责任感,要求企业的产品和服务在品质和安全上
达到新的高度,酒企需要不断适应,提升内涵,寻找新增长途径。
3、白酒营销经历了产品时代、渠道时代,目前正处于品牌时代、流量时代和文化
时代的叠加期,尤其是处于“流量时代”深度发展阶段,需要企业围绕“吸附流量
、转化流量、运用流量”,创新品牌宣传方式,不断增强品牌的高度、广度、热度
。
4、白酒年轻化愈发成为白酒产业可持续发展的关键挑战。年轻群体尤其是Z世代消
费偏于理性,注重酒类个性化表达、“悦己”要素以及消费场景的喜好,需要企业
通过颜值、口感、品牌故事及产品饮用后的体感作为重点打造对象,以满足年轻人
“悦己”的消费动机和欲望。
(二)公司发展战略
1、未来可能的发展机遇
(1)2024年以来,党和国家针对经济运行中的新情况、新问题,及时推出了一系
列经济发展“组合拳”,着力推动经济稳定向上、结构向优、态势向好,我国产业
体系完整、配套实力雄厚、世界工厂地位仍在,经济发展的韧性足、能力强,国内
居民消费能力不容小觑,白酒的消费惯性、消费潜力仍具有坚实基矗
(2)近年来,白酒行业持续加强关键技术创新与应用,推动产业升级,优质基酒
率大幅上升,有效防范了行业品质口碑下降的风险;通过标准制定、风险联防、联
合打假等方式,有效防范了知识产权风险;通过多元化发展、差异化竞争,实现各
美其美、美美与共的白酒品牌格局,有效抵御了消费调整、洋酒冲击等外部风险。
中国白酒产业的未来将更加健康、良性。
(3)数字化、智能化,是未来经济社会发展的主题,也是企业竞争力的主要支撑
。公司推动“数智泸州老窖”建设,构建起了“一设五化五通”数智生态,基本实
现数智管理、智能生产和智慧营销,具备了比拼未来的先发优势。
2、未来潜在的风险和挑战
白酒产业“强者恒强、弱者恒弱”的市场集中化趋势将更为明显,优势产区、优势
企业、优势品牌将进一步巩固市场地位。名酒全产品线面临强分化挑战,名酒产区
、名酒企业的渠道下沉以及价格带变化将加剧竞争,使各品牌优化策略争夺市场份
额,调整产品定位吸引消费者,加速行业内的洗牌。
3、公司“十四五”发展战略
(三)2024年经营计划完成情况
报告期内,公司实现营业收入311.96亿元,同比增长3.19%;实现归属于上市公司
股东的净利润134.73亿元,同比增长1.71%。未完成董事会于年初提出的“实现营
业收入同比增长不低于15%”的目标,主要原因在于:近年来,酒类消费供需结构
出现了明显的转移和分化,酒类消费市场进入到存量期,酒业伴随着经济增速的换
挡,进入到新旧动能转化的发展阶段。公司以高质量发展为导向,全力推进“数智
泸州老窖”建设,保证渠道良性和价盘稳定,力争赢得长周期产业价值回报和企业
的可持续发展。
(四)2025年经营计划
2025年是公司“十四五”收官关键之年,根据董事会审议通过的《2025年生产经营
大纲》,公司将紧紧围绕“蓄势攻坚,精耕细作稳增长;顺势而为,改革创新谋发
展”的年度主题,推动公司高质量发展,经营目标为全年营业收入稳中求进。(20
25年经营计划是公司依据十四五战略规划并结合自身业务能力制定,并不代表公司
对2025年度的盈利预测,亦非公司承诺,能否实现取决于市场状况变化、经营团队
努力程度等诸多因素,存在很大的不确定性,敬请投资者特别注意)。主要工作规
划如下:
1、蓄势攻坚,精耕细作稳增长
(1)突出三大重点,确保销售投入
一是大力“扩面”。加快推进市尝团队裂变,基地市场精耕细作,战略市场持续攻
坚,销售团队做好人才储备,适时扩编增员。二是大力“开瓶”。推进五码关联、
数智赋能,加大公关工作力度,引领消费导向,促进开瓶饮用。三是大力“拓点”
。做好招商选商、渠道拓展、终端陈列,通过点的拓展扩大产品覆盖面,保证销售
大盘稳定、良性增长。
(2)围绕三大任务,保持市场良性
一是提升操盘能力。实施数智化市场管理,加大市场巡查及打假力度,维护公司和
消费者的核心利益。二是提升渠道利润。实时关注客户利润实现情况,保持高于对
应竞品的利润空间。三是提升品牌形象。坚定维护价盘稳定、维护品牌形象,确保
国窖1573牢牢站稳“三大高端白酒”位置,泸州老窖系列产品在各自价位段坚如磐
石。
(3)抢占三大高地,构建护城河池
一是抢占文化高地。抓住中国白酒博物馆落户泸州的历史机遇,优化“活态双国宝
”及历史文物展示展陈,一体化推进文化场景打造,对消费者形成强大吸引力。二
是抢占品牌高地。构建内外部联动的品宣传播矩阵,更新迭代品宣活动,加强品宣
效果评估,形成赋能销售的强大势能。三是抢占创新高地。重点做到“低度化、年
轻化、场景化、数智化”四个坚定不移,努力跟上创新迭代不断加快的时代步伐,
甚至适度超前发展。
2、顺势而为,改革创新谋发展
(1)增强核心技术,强化发展保障
在品质保障方面,必须坚持固态纯粮酿造,必须坚持全过程质量管理,必须坚持超
越国家标准。在生产保障方面,“黄舣酿酒生态园”“智能包装中心”充分发挥新
质生产力的作用,根据销售需求动态调整产能输出;传统酿造区域推进生产性与展
示性融合发展。在科研保障方面,要出成果,使更多研究转化为现实生产力;要出
奖项,申请更多专利,争取省级和国家级科研奖项;要出效果,加强科普创新宣传
,让消费者更加理解白酒、喜爱白酒。
(2)提升核心能力,制胜市场竞争
在服务提升方面,推动传统管控思维转变为服务思维,管理体系既要当好“管理者
”,更要当好“服务员”。在效率提升方面,确保在企业安全良性发展的基础上,
进一步推进制度优化、流程优化,建设反应迅速、执行高效的现代管理体系。在人
才提升方面,坚持培育人、关心人、发展人、成就人,让想干事的有机会,能干事
的有舞台,干成事的有激励,不断提升员工的归属感、幸福感和成就感。
(3)把握核心原则,确保行稳致远
一是加强党的建设,强化政治、思想、组织、制度建设,加强凝聚牵引,汇聚奋进
力量。二是加强廉洁建设,聚焦责任落实,强化监督保障,加强作风建设,突出标
本兼治,维护好泸州老窖在行业中的良好形象。三是加强安全环保,全面排查安全
环保问题,全力夯实安全环保基矗四是加强责任担当,规范企业治理,切实向广大
股东负责;履行社会责任,推进ESG体系建设,共建和谐社会。
【4.参股控股企业经营状况】
【截止日期】2024-12-31
┌─────────────┬───────┬──────┬──────┐
|企业名称 |注册资本(万元)|净利润(万元)|总资产(万元)|
├─────────────┼───────┼──────┼──────┤
|泸州鼎力酒业有限公司 | 500.00| -| -|
|泸州老窖销售有限公司 | 10000.00| 973224.33| 840125.88|
|泸州老窖酿酒有限责任公司 | 48758.22| -| -|
|泸州老窖进出口贸易有限公司| 300.00| -| -|
|泸州老窖科技创新有限公司 | 50000.00| -| -|
|泸州老窖电子商务股份有限公| 6000.00| -| -|
|司 | | | |
|泸州老窖果酒酒业有限公司 | 5000.00| -| -|
|泸州老窖新零售有限公司 | 5000.00| -| -|
|泸州老窖新酒业有限公司 | 500.00| -| -|
|泸州老窖怀旧酒类营销有限公| 500.00| -| -|
|司 | | | |
|泸州老窖国际贸易(海南)有限| 2000.00| -| -|
|公司 | | | |
|泸州老窖国际发展(香港)有限| 1.00| -| -|
|公司 | | | |
|泸州老窖商业发展(北美)股份| 50.00| -| -|
|有限公司 | | | |
|泸州老窖博大酒业营销有限公| 12000.00| 11867.32| 47113.64|
|司 | | | |
|泸州老窖博士后工作站科创有| -| -| -|
|限公司 | | | |
|泸州老窖养生酒销售有限公司| 500.00| -| -|
|泸州老窖养生酒业有限责任公| 1000.00| -| -|
|司 | | | |
|泸州老窖优选供应链管理有限| 1000.00| -| -|
|公司 | | | |
|泸州老窖乾坤酒堡定制酒销售| 500.00| -| -|
|有限公司 | | | |
|泸州红高粱现代农业开发有限| 1000.00| -| -|
|公司 | | | |
|泸州品创科技有限公司 | 5000.00| -| -|
|明江股份有限公司 | 600.00| -| -|
|广西泸州老窖进口酒业有限公| 1000.00| -| -|
|司 | | | |
|四川省天府粮仓酒业有限公司| -| -| -|
|四川同酿白酒产业技术研究院| -| -| -|
|有限公司 | | | |
|四川发展酒业投资有限公司 | -| -| -|
|华西证券股份有限公司 | -| 72672.45| 10034067.67|
|中旅泸州老窖文化旅游发展有| -| -| -|
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