山东阳谷华泰化工股份有限公司

2025年年度报告

2026-021

2026年3月

2025年年度报告

第一节 重要提示、目录和释义公司董事会及董事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

公司负责人王文博、主管会计工作负责人贺玉广及会计机构负责人(会计主管人员)魏雪莲声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。

本报告中涉及的未来发展陈述，属于计划性事项，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异，请投资者注意投资风险。

1、橡胶助剂行业竞争的风险

公司所处橡胶助剂行业集中度较低，从业企业较多，除少数企业外，大部分企业的市场份额都不大，市场较为分散，市场竞争较为激烈，因此，公司产品面临一定的市场竞争风险。在过去的几年中，公司加大了市场营销和技术研发的投入力度，未来公司将继续坚持在这些方面的投入，从而不断提升产品市场竞争力。

2、产品及原材料价格波动风险

公司及上游原材料供应商均属于化工行业企业，产品价格及原材料价格可能受供需关系、下游行业发展等多种因素影响。报告期内，公司产品价格及原材料价格存在一定波动，从而对公司经营业绩产生了一定影响。如果未

来公司产品价格或原材料价格发生重大不利波动，将对公司经营业绩产生不利影响。公司将继续加大科技投入，利用新工艺、新技术在市场上掌握先机，降低产品及原材料价格波动带来的风险。

3、安全生产风险

公司作为精细化工行业企业，化学产品对人体和环境影响较大，面临因员工操作不当、化学试剂使用错误或机器设备故障带来的安全生产风险，进而对员工、周围环境和公司声誉造成负面影响。公司已建立较为完善的安全生产管理制度，要求员工严格按照生产流程组织生产，报告期内未出现重大安全生产事故，未来公司将进一步加强员工安全生产方面培训，以有效控制公司安全生产风险。

4、研发成果转化不及时的风险

橡胶助剂行业是技术密集型行业，能否通过研发不断提升产品质量，开发出更符合市场需要的产品，是公司能否在行业中持续保持领先并不断扩大优势的关键之一。由于橡胶助剂产品存在开发周期长、技术密集度高、技术垄断性强、技术人才的培养和储备时间长等因素，研发成果从实验室技术转化为产品一般需要较长的时间。若公司不能及时将研发成果转化为产品，则公司面临着研发费用高、被对手超越、在竞争中处于不利地位的风险。公司历来重视产品的研发，拥有国家级工程技术研发中心，在橡胶助剂新品种、新技术和新工艺开发方面处于国内领先地位。

5、应收账款回笼的风险

报告期末，公司应收账款净额93,842.16万元，受行业特性影响，应收账款占营业收入的比例相对较高，较大的应收账款可能给公司带来一定的营运资金周转压力。虽然公司应收账款客户主要为大中型信用较好的企业，发生坏账的风险较低，但依然存在因客户财务状况、信誉等恶化而出现坏账的风险。对此公司将一方面加强合同审核、发货控制、应收款催讨等各种措施，实现应收款事前、事中、事后各阶段的控制，另一方面公司逐步建立大客户的战略合作关系，建立紧密型客户关系。

6、募集资金投资项目实施的风险

募集资金投资项目完成后，公司的业务规模和资产规模将有所扩大，橡胶助剂总产能也将进一步提高。虽然本次募集资金投资项目符合国家产业政策和行业发展趋势，具有广阔的市场前景，公司也对本次募集资金投资项目的可行性进行了充分论证，在市场、技术和人力资源等方面也做了精心准备，但由于市场情况瞬息万变，不能完全排除因市场竞争格局变化、公司管理效率下降及其他不可预见的因素导致本次募集资金投资项目不能如期进行或项目实施后不能达到预期的收入和利润的风险。公司将按募投项目计划实施，严格按照《募集资金管理办法》的相关规定，监督项目的实施过程，使设备、人员同步到位，各项工作协调、有序进行。

公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以实施2025年度利润分配方案时股权登记日的总股本（扣除公司回购专用证券账户中的股份）为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.8元（含税），送红股0股（含税），以资本公积金向全体股东每10股转增0股。

目录

第一节 重要提示、目录和释义 ...... 2

第二节 公司简介和主要财务指标 ...... 8

第三节 管理层讨论与分析 ...... 12

第四节 公司治理、环境和社会 ...... 28

第五节 重要事项 ...... 45

第六节 股份变动及股东情况 ...... 72

第七节 债券相关情况 ...... 80

第八节 财务报告 ...... 90

备查文件目录

一、载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。

二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。

三、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。

四、经公司法定代表人签名的2025年年度报告文本原件。

释义

第二节 公司简介和主要财务指标

一、公司信息

二、联系人和联系方式

三、信息披露及备置地点

四、其他有关资料

公司聘请的会计师事务所

公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构?适用 □不适用

公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问

□适用 ?不适用

五、主要会计数据和财务指标

公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据

□是 ?否

公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确定性

□是 ?否

公司报告期内经审计利润总额、净利润、扣除非经常性损益后的净利润三者孰低为负值

□是 ?否

公司报告期末至年度报告披露日股本是否因发行新股、增发、配股、股权激励行权、回购等原因发生变化且影响所有者权益金额?是 □否

六、分季度主要财务指标

单位：元

上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异

□是 ?否

七、境内外会计准则下会计数据差异

1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

□适用 ?不适用

公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。

2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况

□适用 ?不适用

公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。

八、非经常性损益项目及金额

?适用 □不适用

单位：元

其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：

□适用 ?不适用

公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明

□适用 ?不适用

公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。

第三节 管理层讨论与分析

一、报告期内公司从事的主要业务

公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中的“化工行业相关业务”的披露要求主要原材料的采购模式

单位：元

原材料价格较上一报告期发生重大变化的原因能源采购价格占生产总成本30%以上

□适用 ?不适用

主要能源类型发生重大变化的原因主要产品生产技术情况

主要产品的产能情况

主要化工园区的产品种类情况

报告期内正在申请或者新增取得的环评批复情况?适用 □不适用

报告期内，阳谷华泰取得聊城市行政审批服务局出具的《关于山东阳谷华泰化工股份有限公司年产17.6万吨生物基材料助剂项目环境影响报告书的批复》（聊行审投资〔2025〕39号）、《关于山东阳谷华泰化工股份有限公司化工技术创新研究成果转化车间（三期）环境影响报告书的批复》（聊行审投资〔2025〕40号）、《关于山东阳谷华泰化工股

份有限公司年产700吨橡胶助剂项目环境影响报告书的批复》（聊行审投资〔2025〕54号）、《关于山东阳谷华泰化工股份有限公司新型橡胶助剂中试项目环境影响报告书的批复》（聊行审投资〔2025〕63号）。报告期内上市公司出现非正常停产情形

□适用 ?不适用

相关批复、许可、资质及有效期的情况?适用 □不适用

2026年到期的证书，续期条件能满足。从事石油加工、石油贸易行业

□是 ?否

从事化肥行业

□是 ?否

从事农药行业

□是 ?否

从事氯碱、纯碱行业

□是 ?否

二、报告期内公司所处行业情况

公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中的“化工行业相关业务”的披露要求

1、行业概况

橡胶助剂是在生胶加工成橡胶制品过程中添加的，用于赋予橡胶制品使用性能、保证橡胶制品使用寿命、改善橡胶胶料加工性能的一系列精细化工产品的总称。橡胶助剂可通过与生胶进行科学配比，赋予橡胶制品高强度、高弹性、耐老化、耐磨耗、耐高温、耐低温、消音等性能，主要包括硫化类助剂、防护类助剂、加工型助剂、粘合型助剂和特种功能型助剂等五大类二百余个品种。橡胶助剂在优化橡胶产品结构、改善橡胶加工工艺等方面有着非常重要的作用，是橡胶工业必不可少的原料。

根据中国橡胶工业协会数据，在橡胶助剂行业中近90%的橡胶助剂应用与汽车相关，约70%的橡胶助剂产量直接用于轮胎生产，轮胎工业和汽车工业对橡胶助剂行业的发展有着至关重要的影响。除此之外，橡胶助剂还广泛应用于胶带、胶管、胶鞋以及密封件、减震件、胶板等其他橡胶制品。

根据国家统计局《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），公司所属行业为“C2661化学试剂和助剂制造”。

2、外部环境分析

2025年是“十四五”规划的收官之年，全球经济形势复杂多变，中国经济坚持“稳中求进”总基调，新质生产力成为发展核心引擎。中国橡胶助剂行业在产量上保持微增，但面临产能过剩、价格下行、效益下滑、出口受阻等多重挑战，行业从高速规模扩张期进入以提质增效、结构调整为核心的平稳发展期。根据中国橡胶工业协会对轮胎等11个分会（委员会）402家重点会员企业的统计数据显示，2025年我国橡胶行业现价工业总产值达到5,103.94亿元，同比增长2.80%，这一增长趋势为橡胶助剂行业提供了坚实的市场需求基础。

政策环境方面，近年来，国家发布了一系列政策鼓励发展绿色、高端橡胶助剂产品。报告期内，《产业结构调整指导目录（2024年本）》和《精细化工产业创新发展实施方案（2024—2027年）》的实施，以及中国橡胶工业协会发布的《绿色原材料推荐指南》（修订版），为橡胶助剂行业的高端化、绿色化、智能化发展提供了政策支持和方向指引，助力推动橡胶助剂行业向更加环保、高效、可持续的方向发展。同时，随着环保问题的日益重视及“双碳”目标的提出，国家出台了一系列严格的环保法规和政策，要求橡胶助剂行业减少污染排放，提高资源利用效率，推动产业向绿色、低碳方向发展。

进出口贸易政策方面，全球环保意识的增强使得绿色贸易壁垒成为影响行业国际贸易的关键因素，欧盟等发达国家严格的环保法规和标准及下游客户对供应商的可持续发展和社会责任履行要求的提高，对橡胶助剂产品的出口也提出了更高要求，促使行业加大环保投入，提升产品环保性能。此外，国际贸易协定与摩擦也对行业产生影响，RCEP等区域贸易协定的生效为行业提供了更广阔的市场准入机会，但反倾销调查、关税争议等国际贸易摩擦也可能导致出口受阻或成本增加。

上下游产业链方面，报告期内上游核心原料价格波动加剧，生产成本管控压力凸显，下游轮胎行业加速向低滚阻、高性能、绿色环保方向升级，非轮胎橡胶制品需求稳步扩容，进一步推动行业产品结构优化。随着汽车、轮胎、橡胶制品等下游行业的快速发展，对橡胶助剂的需求不断增长。特别是新能源汽车的兴起，对高性能、高附加值的橡胶助剂产品提出了更高的要求，为橡胶助剂行业带来了广阔的市场空间。中国汽车工业协会发布数据显示，2025年，我国新能源汽车产销分别完成1662.6万辆和1649万辆，同比增长29%和28.2%。此外，绿色轮胎的普及推动了橡胶助剂行业的转型升级，绿色轮胎要求使用环保、高效的橡胶助剂，以降低轮胎的滚动阻力和能耗，提高轮胎的耐用性和舒适性，这促使橡胶助剂企业不断研发新型环保、高效的助剂产品，以满足市场需求。

3、行业发展情况

“十四五”期间，中国橡胶助剂工业进一步转方式，调结构，促创新，取得了长足发展，产品产量持续稳定增长。根据中国橡胶工业协会橡胶助剂专业委员会统计，2025年橡胶助剂工业总产值302.24亿元，同比下降4.35%，销售收入

304.57亿元，同比下降3.4%，出口额90.97亿元，同比下降1.93%，总产量164.83万吨，同比增长3.8%，出口量44.71万吨，同比增长7.71%；全行业销售收入20亿元以上企业5家，5亿元-20亿元企业13家，5亿元以上企业共计18家，与2024年持平，销售收入占全行业的80.7%，总产量占全行业的88.32%。“十四五”期间，橡胶助剂市场集中度持续提高，行业发展机遇不断向大规模助剂生产厂商聚拢；橡胶助剂行业产品结构持续不断向“高性能化、绿色化、低碳化、专用化、复合化”方向转型提质升级，有毒有害替代产品、新的应用场景需求专用化产品、生物基助剂等呈现快速发展势头，产品结构升级初显成效，给整个行业发展带来新的动能。

随着我国橡胶助剂生产企业的崛起，国外橡胶助剂生产厂商市场份额正在下降，世界助剂看中国的格局已经形成。与此同时，国内也涌现出一批具有国际竞争力的龙头橡胶助剂企业，我国橡胶助剂企业规模化、集约化优势不断凸显。根据中国橡胶工业协会橡胶助剂专业委员会于2025年10月发布的《橡胶助剂行业 “十五五” 发展规划指导纲要》设定的发展目标，行业发展主要围绕以下方面推进。

（1）行业保持稳定发展态势

“十五五”期间，中国橡胶助剂行业发展将趋于平稳状态，国内龙头企业在“十四五”期间产能扩张明显，“十五五”期间将是产能释放期，头部企业主导增强，到2030年，5亿元以上企业销售占国内总销售收入的90%。

（2）行业竞争力进一步增强

产量：到2030年，行业总产量≥180万吨，平均年增长率2.1%左右。

工业销售收入：到2030年，行业总销售收入≥350 亿元，其中30-40亿元以上企业≥3家，20～30亿元企业≥2家，10亿元-20亿元5家。行业龙头骨干企业销售额保持年平均增长5%以上，全行业销售额保持年增长3%左右。

人均年销售收入：到2030年，行业人均年销售额≥190万元。行业前十名人均年销售额≥240万元。

出口量：到2030年，出口量将稳定在43万吨左右，平均年增长率不到1%。

（3）技术创新能力进一步强化

全行业技术创新能力有效提升，高性能绿色产品比重显著提高。鼓励支持企业创建“国家级、省级技术研究中心”“企业技术中心”“工程研究中心”等各类科技创新平台，鼓励企业与高校、科研院所开展合作，通过协作承接相关院校科研成果产业化项目。

到2030年，规模以上企业研发经费支出占销售收入比重达到3.0%，高新技术产品产值占比超过60%；品牌附加值和品牌经济比重不断提高；两化融合发展水平总指数达到100%。

（4）低碳绿色智慧发展进一步深化

全行业加大绿色工艺技术开发与推广应用，结合传统产业焕新和设备更新等政策实施，积极应用先进装备和工艺，加快重点产品绿色改造升级。加大清洁能源使用比例，提升资源循环利用水平。强化企业能耗在线监测，提高节能管理信息化水平，探索“零碳”发展模式。持续推进智能制造车间和智能制造工厂建设，树立一批数字化转型的标杆企业。

到2030年，全行业创建省级以上绿色工厂10家，危险废物安全处置率达到100%；尝试创建一批“零碳”工厂与产品，绿电使用比例达到国家相关要求；主要企业碳排下降率（以2025年为基准）达到5%，新建装置通用用能设备能效水平全部达到1级或先进水平，能源在线管控覆盖率达到100%。

在“双碳”目标下，近年来新能源汽车发展迅速，高续航里程、超低噪声、超低滚阻、安全美观的新能源电动汽车轮胎迎来发展机遇，在能源电动汽车轮胎所用橡胶助剂中，白炭黑、硅烷偶联剂、白炭黑分散剂、胎面树脂等橡胶助剂也迎来发展机遇。

4、公司行业竞争地位

中国橡胶助剂行业竞争格局较为集中，头部企业的市场份额较大。公司作为以防焦剂、促进剂、不溶性硫磺、防护蜡、母胶粒等为核心产品的综合性橡胶助剂供应商，在全球范围内具有较强的竞争力。公司的防焦剂CTP产销量约占全球60%以上的市场份额，保持领先优势；公司目前是继美国富莱克斯、日本四国化成工业株式会社之后第三家掌握连续法不溶性硫磺产业化技术的公司，市场份额占据国内第一；公司促进剂M采用的“溶剂萃取法”大幅度减少了“三废”排放；

在配方型产品领域，为解决轮胎喷霜而研发的新型微晶石蜡代表了细分领域未来发展的方向之一；在胶母粒产品方面，公司采用的“一次法炼胶”工艺处于业内领先地位；在新能源汽车配套轮胎所应用的助剂中，公司已布局硅烷偶联剂、白炭黑分散剂、高档防护蜡、胎面树脂等品种，部分产品已得到良好市场推广。公司的“多效蒸发+生化”组合工艺很好地解决了橡胶助剂废水高盐、高COD的治理难题。此外，公司拥有国家级橡胶助剂工程技术研究中心，是国内助剂行业专业的橡胶助剂研发、检测、评价中心，并设有博士后科研工作站，其检测中心通过了CNAS认证，并与国内知名轮胎企业及大学建立合作实验室，共同探索橡胶助剂前沿领域。公司经过多年的发展，荣获“国家绿色工厂”、“国家绿色供应链管理企业”、“国家知识产权示范企业”、“制造业单项冠军企业”、“山东省著名商标”、“中国精细化工百强”、“山东名牌产品”、“山东省省长质量提名奖”、“好品山东”、省质量标杆企业、中国民营企业社会责任优秀案例等荣誉。

5、公司已经或计划采取的措施

报告期内，公司坚持“安全第一、预防为主、综合治理”的方针，奉行“本质安全、平安华泰”的安全理念，持续不断地推进全员安全责任体系、预防控制体系、教育培训体系和应急救援体系运行，提升本质安全水平；加大环保治理力度，开展环保设施提升改造，深入贯彻绿色发展、低碳环保节能的理念，认真落实“能源双控”和“碳排放双控”要求，推动节能减碳取得成效；子公司木源生物引入专利技术入股，积极推进部分生物基橡胶助剂的产业化及认证工作，助力橡胶行业绿色低碳转型；积极推进泰国生产基地建设，加快厂房施工、设备安装与资质办理，搭建海外生产平台，规避贸易风险。公司将持续加强市场调研和分析，准确把握市场需求和竞争态势；加大研发投入，推动技术创新和产业升级，开发符合市场需求的高性能、环保型的橡胶助剂产品；积极应对国际贸易壁垒和摩擦，拓展多元化国际市场；密切关注政策的变化和要求，加强环保技术研发和应用，推动产业向绿色、低碳方向发展。

三、核心竞争力分析

1、领先的研发及技术创新能力

公司拥有国家橡胶助剂工程技术研究中心，非常重视对技术研发的投入和自主创新能力的提高，通过自主培养、引进人才及联合高校和科研院所等方式形成了专业稳定的科研队伍，具有独立的设计和开发能力。公司是国家高新技术企业、国家知识产权示范企业、工信部“第四批国家级绿色工厂”企业、工信部单项冠军产品企业、山东省“十强”产业集群领军企业，拥有山东省院士工作站、山东省橡胶助剂技术创新中心、山东省企业技术中心、山东省工业设计中心、山东省一企一技术研究中心、院士工作站、博士后科研工作站等研究平台，公司实验室获得中国合格评定国家认可委员会（CNAS）认可证书。

2、技术工艺优势

近年来，公司通过不断的技术攻关，形成多项核心技术。促进剂M、NS绿色新工艺的研发成功，解决了一直困扰促进剂行业的三废问题；高端防护蜡、连续法高热稳定高分散型不溶性硫磺、高端硅烷偶联剂、特种功能树脂等产品成功实现了国产化，打破了国外技术垄断；公司深耕胎面技术领域，以市场需求和高端轮胎发展方向为导向，自主设计、开发了多款高性能胎面树脂。

3、环保优势

生产过程产生的废水如何处理一直是困扰橡胶助剂行业发展的一个难题，橡胶助剂废水具有含盐量高、COD高、难以生化的特点，传统的污泥生化法等废水治理工艺无法实现对该类废水的有效治理。随着公司生产规模的不断扩大，为了进一步提高废水处理装置的处理能力和处理效果，公司自主开发了“多效蒸发+生化”处理组合工艺，将生产过程产生的高盐废水进行多效蒸发，实现了无机盐和废水的分离，采用复合生化法，提高了废水的可生化性，解决了橡胶助剂废水难以生化处理的难题，该项技术开发获得了国家科技支撑计划的支持。该技术的开发成功，有效解决了橡胶助剂废水的治理难题，该技术已经在橡胶助剂行业逐步进行推广应用。

4、产品品质优势

公司十分重视质量管理，生产和检测设备配置完善。每条生产线均配有完善的生产设备，各批次产品均经过严格检测。公司严格按照ISO9001：2015质量管理体系、ISO14001：2015环境管理体系、ISO45001：2018职业健康安全管理

体系、ISO50001能源管理体系、IATF16949质量管理体系运行，达到汽车工业严格的质量检验标准。以上体系的有效运行，充分保证了产品的质量。

5、人才优势

公司制订了形式多样的人才激励政策和绩效考核制度，高度重视对员工的再培养，注重提高研发人员的积极性，为公司技术创新提供保障。近年来，公司注重人才梯队建设，规划以行政管理和科研晋升双主线的全员职业发展通道，形成公平、竞争、激励的人力资源管理体系，构建良好、向上的发展氛围。

四、主营业务分析

1、概述

报告期内，公司按照年度经营计划有序开展各项工作，实现营业收入344,337.23万元，同比增长0.37%；实现利润总额26,425.93万元，同比增长11.29%；实现归属于上市公司股东的净利润19,734.44万元，同比增长2.72%。公司净利润较上年同期上涨主要原因是，公司本报告期高性能橡胶助剂类产品销量上涨、部分多功能橡胶助剂类产品销售价格上涨、可转债利息费用减少，从而导致净利润同比增长。

2、收入与成本

（1） 营业收入构成

营业收入整体情况

单位：元

（2） 占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品、地区、销售模式的情况?适用 □不适用公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中的“化工行业相关业务”的披露要求

单位：元

公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据

□适用 ?不适用

单位：元

境外业务产生的营业收入或净利润占公司最近一个会计年度经审计营业收入或净利润10%以上?是 □否

（3） 公司实物销售收入是否大于劳务收入

?是 □否

相关数据同比发生变动30%以上的原因说明

□适用 ?不适用

（4） 公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况

□适用 ?不适用

（5） 营业成本构成

行业和产品分类行业和产品分类

单位：元

单位：元

说明无

（6） 报告期内合并范围是否发生变动

□是 ?否

（7） 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况

□适用 ?不适用

（8） 主要销售客户和主要供应商情况

公司主要销售客户情况

公司前5大客户资料

主要客户其他情况说明?适用 □不适用

前五名客户与公司不存在关联关系，公司董事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上的股东、实际控制人和其他关联方不在主要客户中直接或间接拥有权益。公司主要供应商情况

公司前5名供应商资料

主要供应商其他情况说明?适用 □不适用

前五名供应商与公司不存在关联关系，公司董事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上的股东、实际控制人和其他关联方不在主要供应商中直接或间接拥有权益。报告期内公司贸易业务收入占营业收入比例超过10%

□适用 ?不适用

3、费用

单位：元

4、研发投入

?适用 □不适用

公司研发人员情况

近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例

公司研发人员构成发生重大变化的原因及影响

□适用 ?不适用

研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因

□适用 ?不适用

研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明

□适用 ?不适用

5、现金流

单位：元

相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明?适用 □不适用

（1）报告期内，投资活动产生的现金流量净额比上年同期减少187,121,935.67元，主要是本报告期到期的投资理财减少所致。

（2）报告期内，筹资活动产生的现金流量净额比上年同期增加158,569,642.56元，主要是本报告期筹资规模增加所致。

报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明

□适用 ?不适用

五、非主营业务情况

?适用 □不适用

单位：元

六、资产及负债状况分析

1、资产构成重大变动情况

单位：元

境外资产占比较高

□适用 ?不适用

2、以公允价值计量的资产和负债

?适用 □不适用

单位：元

其他变动的内容

其他变动是收回部分投资成本及收到的银行承兑汇票减少所致。报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化

□是 ?否

3、截至报告期末的资产权利受限情况

单位：元

七、投资状况分析

1、总体情况

□适用 ?不适用

2、报告期内获取的重大的股权投资情况

□适用 ?不适用

3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况

□适用 ?不适用

4、金融资产投资

（1） 证券投资情况

□适用 ?不适用

公司报告期不存在证券投资。

（2） 衍生品投资情况

□适用 ?不适用

公司报告期不存在衍生品投资。

八、重大资产和股权出售

1、出售重大资产情况

□适用 ?不适用

公司报告期未出售重大资产。

2、出售重大股权情况

□适用 ?不适用

九、主要控股参股公司分析

?适用 □不适用主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况

单位：元

报告期内取得和处置子公司的情况?适用 □不适用

主要控股参股公司情况说明

十、公司控制的结构化主体情况

□适用 ?不适用

十一、公司未来发展的展望

（一）公司发展战略

公司始终以“为世界橡胶工业服务，助力橡胶工业绿色发展”为使命，坚持“科技华泰，绿色华泰”的经营理念，未来致力于将阳谷华泰打造成科研实力领先、品质一流、品种最齐全、安全与环保并重的世界橡胶助剂行业龙头。

1、引进高端人才和培养专业人才，以客户需求为导向优化资源配置，发挥科研优势，深化产学研合作。

2、在现有自动化基础上，实现精益化管理，落实开源节流，推进提质降本增效。

3、以客户需求为导向，提升服务质量；全球化布局，为客户提供更便捷的采购及物流和仓储服务；加快新产品工业化速度，更好的满足客户的需求。

4、以壮大橡胶助剂主业为核心，开发木质素基橡胶助剂替代轮胎中传统化工材料，同时积极在其他精细化工品方向进行拓展。

5、积极响应国家“双碳”战略，节能减排，推进绿色技术研发与创新、打造绿色产品，实现经济效益、社会效益和生态效益的有机融合。

（二）经营计划

2026年公司在主要工作方面安排如下：

1、深化主业发展，创新赋能客户

聚焦橡胶助剂核心主业，深化生产全流程精细化管理，优化环保治理、装备智能化运维体系，进一步实现降本增效与低碳减排；做好木质素基橡胶助剂项目的建设工作，加快产品的开发与下游轮胎企业的认证工作，推动其产业化进程；全力推进泰国生产基地投产运营，完善海外产能布局。以客户核心需求为创新导向，把科技创新作为筑牢核心竞争力的第一动力，聚焦高性能、绿色化、功能化橡胶助剂领域，加速科研成果产业化转化。

2、加强研发创新，提升科研成果质量。

持续加强科研团队的组建和人才培养，完善人才引进、培养、激励机制，提升团队整体实力，提升核心技术攻关能力；做好产品科研创新，以市场及客户需求为导向，优化科研资源配置，提高科研效率和成果质量；积极与高校、科研机构建立合作关系，开展产学研用协同创新，加速科技成果的转化与应用；加强知识产权保护意识，确保科研成果的合法权益得到有效保障。

3、深化市场导向策略，提升市场占有率。

坚持“以市场为中心、以销售为龙头、全员服务销售”的理念，全力打造懂技术、善服务、能创效的专业化销售团队，密切跟踪国内外宏观经济、行业政策及下游市场动态，做好市场调研；完善客户关系管理体系，精准把握客户需求变化，为客户提供定制化产品与一站式解决方案；严控经营风险，强化应收账款全周期管理，保障公司资金安全。

4、践行绿色发展，严守安全品质

坚持绿色发展理念，落实可持续发展，采用新设备、新工艺，积极推进低碳经济，实现资源高效利用和环境保护；开展员工安全环保教育培训，实施全员安全素质提升工程，确保全年重大安全环保事故为零，关注员工健康，持续优化作业环境；加强生产设备及环保设施的维护和保养，确保设备稳定运行；坚守品质至上理念，做好产品品质管理及成本管控，打造华泰品牌形象。

5、厚植企业文化，凝聚发展合力。

深耕特色企业文化建设，传承诚信、创新、担当、共赢的核心价值观，全力打造学习型、奋斗型、责任型组织。实施“高层次人才引进”与“内部骨干培养”双轨制，健全多元化激励机制，将个人绩效与公司发展深度绑定，营造公平竞争、积极向上的企业文化，增强员工归属感、凝聚力与向心力，打造一支高素质、高效率、高忠诚度的核心团队。同时积极履行社会责任，推动企业与员工、社会协同高质量发展，全力打造精细化工行业绿色低碳发展标杆。

6、完善治理体系，保障合规运营。

持续加强公司内控体系建设，及时修订和完善公司内控制度并确保落实，提高公司经营管理水平，确保公司合规运营；严格履行信息披露义务，提升信息披露质量与透明度，加强投资者关系管理，切实维护中小股东权益；规范募集资金使用，确保资金投向高效益项目，实现股东价值最大化。

7、深耕精细化工赛道，优化产业布局。

继续在精细化工品方向进行深耕布局，按公司发展战略，通过自主建设、对外投资等方式，完善产品结构与业务体系，培育新的利润增长点。公司坚定践行向化学新材料领域延伸的发展战略，2026年1月初拟与波米科技相关方磋商以现金方式取得波米科技部分股权，鉴于本次交易事项需综合考量多方因素，公司将进一步审慎论证本次交易的可行性，相关事项的具体方案、推进节奏及最终结果仍存在一定不确定性。

十二、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表

□适用 ?不适用

公司报告期内未发生接待调研、沟通、采访等活动。

十三、市值管理制度和估值提升计划的制定落实情况

公司是否制定了市值管理制度。?是 □否公司是否披露了估值提升计划。

□是 ?否

公司于2025年10月制定了《市值管理制度》，并经公司第六届董事会第十四次会议审议通过，于2025年10月14日在巨潮资讯网披露。

十四、“质量回报双提升”行动方案贯彻落实情况

公司是否披露了“质量回报双提升”行动方案公告。

□是 ?否

第四节 公司治理、环境和社会

一、公司治理的基本状况

报告期内，公司严格按照《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等法律、法规的相关要求，不断完善公司的法人治理结构，建立健全公司内部管理和控制制度，持续深入开展公司治理活动，促进公司规范运作，提高公司治理水平。

1、关于股东与股东会

公司严格按照《上市公司股东会规则》《公司章程》《股东会议事规则》等规定和要求，规范地召集、召开股东会，平等对待所有股东，全面提供网络投票，为股东参加股东会提供便利，使其充分行使股东权利。

2、关于公司与控股股东

公司控股股东严格规范自己的行为，依据法律法规行使其权利并承担义务，没有超越股东会直接或间接干预公司决策和经营活动的情形。公司拥有独立完整的业务和自主经营能力，在业务、人员、资产、机构、财务等方面均独立于控股股东。公司董事会和内部机构独立运作，各司其职。报告期内，公司没有为控股股东及其关联企业提供担保，也不存在控股股东非经营性占用公司资金的行为。

3、关于董事和董事会

公司董事的选聘程序公开、公平、公正，董事会严格按照《公司法》《公司章程》和《董事会议事规则》等规定和要求开展工作。公司董事会共7名董事，其中独立董事3人，职工董事1人，董事会的人数及人员构成符合法律、法规和《公司章程》的要求。公司董事依据《公司章程》《董事会议事规则》《独立董事工作制度》等开展工作，出席公司董事会和股东会，勤勉尽职，审慎履行职责和义务。公司董事积极参加中国证监会组织的相关培训，及时掌握相关法律法规和监管动态，努力提高履职能力，从根本上维护公司和全体股东的最大利益。

独立董事按照《公司章程》等法律、法规客观发表意见，独立履行职责，及时召开独立董事专门会议，切实维护全体股东，特别是中小股东的利益，保证公司的规范运作。董事会下设审计、薪酬与考核、提名、战略等专业委员会，其中审计委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会由独立董事占多数并担任主任委员。董事会各专门委员会根据各自职责对公司经营与发展提出相关的专业意见和建议。

4、关于绩效评价与激励约束机制

公司建立并持续完善公正、透明的董事、高级管理人员的绩效评价标准和激励约束机制。高级管理人员的聘任公开、透明，符合法律法规的规定。

5、关于相关利益者

公司充分尊重和维护相关利益者的合法权益，实现股东、员工、社会等各方利益的协调平衡，共同推动公司持续、健康的发展。

6、关于信息披露与透明度

公司严格按照有关法律法规以及《信息披露管理制度》《投资者关系管理制度》等，真实、准确、及时、公平、完整地披露有关信息。公司董事会秘书负责信息披露及投资者关系管理，协调公司与投资者的关系，接待股东来访，回答投资者咨询，向投资者提供公司已披露的资料；并指定《证券时报》《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》和巨潮咨询网（www.cninfo.com.cn）为公司信息披露媒体，确保公司所有股东能够以平等的机会获得信息。

7、内部审计制度的建立和执行情况

公司董事会下设审计委员会，主要负责公司内部、外部审计的沟通、监督、会议组织和核查工作。审计委员会下设审计部为日常办事机构，公司上市后，审计部积极运作，按照上市公司的要求对公司内部控制制度的建立和实施、公司财务信息的真实性和完整性等情况进行检查监督。公司治理的实际状况与法律、行政法规和中国证监会发布的关于上市公司治理的规定是否存在重大差异

□是 ?否

公司治理的实际状况与法律、行政法规和中国证监会发布的关于上市公司治理的规定不存在重大差异。

二、公司相对于控股股东、实际控制人在保证公司资产、人员、财务、机构、业务等方面的独立情况

1、资产完整情况

本公司具备与生产经营有关的生产系统、辅助生产系统和配套设施，合法拥有与生产经营有关的注册商标、专利、非专利技术的所有权或使用权，具有独立的原料采购和产品销售系统。本公司的资产具有完整性。

2、业务独立情况

本公司具有独立的生产、供应、销售业务体系，独立签署各项与其生产经营有关的合同，独立开展各项生产经营活动，本公司的业务独立于控股股东、实际控制人，与控股股东、实际控制人不存在同业竞争或者显失公平的关联交易。

3、人员独立情况

本公司的总经理、副总经理、财务负责人和董事会秘书等人员均未在本公司的控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任任何职务，且均未在本公司的控股股东、实际控制人及其控制的其他企业领薪；本公司的财务人员也未在本公司的控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职。

4、财务独立情况

本公司已设立独立的财务部门，配备了专职的财务会计人员，并已建立了独立的财务核算体系，能够独立进行会计核算、作出财务决策，具有规范的财务会计制度；本公司独立设立银行账户，不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业共用银行账户的情况。

5、机构独立情况

本公司建立健全了内部经营管理机构，独立行使经营管理职权，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业未有机构混同的情形。

三、同业竞争情况

□适用 ?不适用

四、公司具有表决权差异安排

□适用 ?不适用

五、红筹架构公司治理情况

□适用 ?不适用

六、董事和高级管理人员情况

1、基本情况

报告期是否存在任期内董事和高级管理人员离任的情况?是 □否

报告期内，刘炳柱先生因公司治理结构调整申请辞去公司董事及提名委员会委员职务，辞任后仍在公司担任副总经理。公司董事、高级管理人员变动情况?适用 □不适用

2、任职情况

公司现任董事、高级管理人员专业背景、主要工作经历以及目前在公司的主要职责

1、董事

王文博，男，1983年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，正高级工程师，山东省第十三届政协委员、聊城市第十七届、第十八届人大代表，现任公司董事长、总经理，目前全面负责公司工作。

王文一，男，1981年出生，中国国籍，本科学历。现任公司董事、华泰泰国新材料有限公司负责人。

马德龙，男，1985年出生，中国国籍，无永久境外居留权，中共党员，211大学本科学历，高级工程师。2008年8月进入公司工作，2011年任国家橡胶助剂工程技术研究中心产业推进部副部长，2011年至2016年历任微晶石蜡项目组长、均匀剂项目、氨基树脂项目组长，2017年至2019年任技术部部长并负责客户技术服务，2019年11月至2021年10月任研究中心总经理助理，2021年10月至今任公司副总经理，2024年10月起任公司董事，2024年获评山东省泰山产业领军人才。现任公司董事、副总经理，负责新项目研发及项目建设。

王艳莉，女，1984年出生，中国国籍，无境外永久居留权，大学本科学历，2006年至今在公司销售部任职。2025年10月起任公司职工董事。

朱德胜，男，1966年出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，管理学博士，教授、注册会计师，历任山东财经大学讲师、副教授、会计学院副院长等职，现任山东财经大学教授、鲁商福瑞达医药股份有限公司、山东海化股份有限公司独立董事。2020年3月起，任公司独立董事。

张洪民，男，1961年出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，本科学历，工程技术应用研究员。1984年7月至1999年11月就职于山东省橡胶工业总公司，历任生产技术部副经理、经理、工程师，其中1985年10月至1987年5月于山东省垦利县垦利镇团委挂职；1999年12月至今就职于山东省橡胶行业协会，历任行业协会秘书长、会长、党支部书记；2002年11月至今任山东惠众橡胶技术开发中心总经理；2017年8月至2023年9月任山东大业股份有限公司独立董事；2018年5月至今任青岛科技大学客座教授；2024年4月至今任山东悦龙橡塑科技股份有限公司独立董事。2020年3月起，任公司独立董事。

刘克健，男，1982年出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，本科学历。2012年1月至2017年8月任职于山东鲁衡律师事务所，2017年9月至2022年7月任职于阳谷外国语学校，2022年8月至今为山东浩搏律师事务所执业律师。2024年10月起，任公司独立董事。

2、高级管理人员

王文博，公司总经理，简历详见“1、董事”。

马德龙，公司副总经理，简历详见“1、董事”。

贺玉广，男，1967年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，学士学位，高级会计师。阳谷县第十一届政协委员，第十二届、第十三届政协常委，阳谷县总工会副主席（兼职）。曾任职于阳谷县物资局、山东阳谷华宇实业公司，2017年9月至2023年9月任江苏达诺尔科技股份有限公司董事。现任公司副总经理、财务负责人。赵凤保，男，1970年出生，中国国籍，无境外永久居留权，大学学历。1994年至1998年任聊城长江进出口公司副经理，1998年至2000年任聊城市外贸工艺品公司副经理，2000年至2009年9月任山东阳谷华泰化工有限公司副总经理。现任公司副总经理，目前负责国际市场营销工作。

刘炳柱，男，1982年出生，中国国籍，无境外永久居留权，大学本科学历，自2007年起任职山东阳谷华泰化工股份有限公司销售部业务经理，2023年9月至今任青岛阳谷鲁华新材料有限公司法定代表人、执行董事兼总经理，2019年12月至今任公司副总经理，2024年10月至2025年10月任公司董事。现任公司副总经理，负责公司国内销售工作。

王超，男，1983年出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，大学本科学历。自2007年起先后任职于国家橡胶助剂工程技术研究中心综合管理部、公司财务部，2009年9月至2017年2月担任公司证券事务代表，2012年2月至2015年3月担任公司审计部负责人，2014年5月至今任公司工会主席，2015年4月至2019年12月担任公司总经理助理，2019年12月至今任公司副总经理、董事会秘书，2023年9月至今任江苏达诺尔科技股份有限公司董事，2025年1月至今任广东中科普瑞科技有限公司董事。现任公司党支部书记、工会主席、副总经理、董事会秘书，负责公司党建、工会、证券、法务相关工作。

陈宪伟，男，1985年出生，中国国籍，无境外永久居留权，中共党员，大学本科学历。自2008年起先后任职于公司办公室、企管部，2018年10月至2021年3月任戴瑞克总经理助理，2021年4月至2021年8月任戴瑞克副总经理，2021年9月至今任戴瑞克总经理，2021年10月至今任公司副总经理，负责戴瑞克公司全面运营工作。控股股东、实际控制人同时担任上市公司董事长和总经理的情况

□适用 ?不适用

在股东单位任职情况

□适用 ?不适用

在其他单位任职情况?适用 □不适用

公司现任及报告期内离任董事和高级管理人员近三年证券监管机构处罚的情况

□适用 ?不适用

3、董事、高级管理人员薪酬情况

董事、高级管理人员薪酬的决策程序、确定依据、实际支付情况

1、董事、高级管理人员薪酬的决策程序：

公司董事薪酬由股东会决定，高级管理人员薪酬由董事会决定；在公司承担职务的董事、高级管理人员薪酬由公司支付，董事不另外支付津贴，不在公司从事具体工作的董事（不含独立董事）无薪酬或津贴。独立董事津贴依据股东会决议支付，独立董事会务费据实报销。

2、董事、高级管理人员薪酬确定依据：

独立董事津贴经公司股东会确认金额，每年在公司领取。董事、高级管理人员的薪酬根据公司薪酬分配政策，结合其经营绩效、工作能力、岗位职责等考核确定并发放。

3、董事、高级管理人员薪酬的实际支付情况：

公司已向董事、高级管理人员全额支付薪酬。公司报告期内董事和高级管理人员薪酬情况

单位：万元

其他情况说明

□适用 ?不适用

七、报告期内董事履行职责的情况

1、董事出席董事会及股东会的情况

连续两次未亲自出席董事会的说明

2、董事对公司有关事项提出异议的情况

董事对公司有关事项是否提出异议

□是 ?否

报告期内董事对公司有关事项未提出异议。

3、董事履行职责的其他说明

董事对公司有关建议是否被采纳?是 □否董事对公司有关建议被采纳或未被采纳的说明报告期内，公司董事严格依据《公司章程》《董事会议事规则》《独立董事工作制度》等有关规定，出席公司董事会和股东会，勤勉尽职，审慎履行职责和义务，对提交董事会审议的各项议案，均能根据公司的实际情况深入讨论、各抒己见，为公司的重大治理和经营发展建言献策，并坚决监督和推动董事会决议的执行，确保决策科学、及时、高效，维护公司整体利益和全体股东的合法权益。

八、董事会下设专门委员会在报告期内的情况

九、审计委员会工作情况

审计委员会在报告期内的监督活动中发现公司是否存在风险

□是 ?否

审计委员会对报告期内的监督事项无异议。

十、公司员工情况

1、员工数量、专业构成及教育程度

2、薪酬政策

公司结合所处的发展阶段，对比参考同行业、同区域公司，制定了差别化的薪酬政策，并不断完善和优化薪酬体系。确保在业绩提升的情况下，不断提升薪酬在同行业、同区域的竞争力，为员工提供奖金、年终评优、股权激励、岗位晋升等各种激励机制，坚持绩效激励考核，奖励不断进步及在公司持续贡献的员工，关注员工在公司的长期发展，从而有效激发员工的归属感和积极性。

3、培训计划

考虑到公司的整体发展，公司把职工的发展和企业发展紧密联系起来，根据不同岗位制定具体培训计划，包括新员工统一的制度培训和岗位培训、质量体系内审员培训、特殊工种和设备操作人员操作技能培训、安全消防知识培训等，通过多样全面的培训拓展员工知识面，增加员工认知度，有效提升员工素质。

4、劳务外包情况

□适用 ?不适用

十一、公司利润分配及资本公积金转增股本情况

报告期内利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况?适用 □不适用

1、2024年年度权益分派

公司2024年年度股东大会审议通过的2024年年度权益分派方案具体内容为：以实施2024年度利润分配方案时股权登记日的总股本（扣除公司回购专用证券账户中的股份）为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.70元（含税）。若在利润分配方案实施前公司总股本由于可转债转股、股份回购、股权激励行权等原因而发生变化的，将按照分配比例不变的原则对分配总额进行调整。自分配方案披露至实施期间，公司总股本因可转债转股由448,716,835股增加至448,811,119股。公司可转债自2025年6月4日至本次权益分派股权登记日止暂停转股。因此，公司2024年年度权益分派方案为：以公司当时总股本448,811,119股剔除已回购股份7,356,840股后的441,454,279股为基数，向全体股东每10股派发0.70元（含税）人民币现金，实际派发现金分红总额30,901,799.53元（含税）。本次权益分派股权登记日为2025年6月11日，除权除息日为2025年6月12日。具体内容详见公司于2025年6月5日在巨潮资讯网披露的《2024年年度权益分派实施公告》（公告编号：2025-079）。

2、2025年半年度权益分派

公司第六届董事会第十三次会议根据2024年年度股东大会的授权审议通过的2025年半年度权益分派方案具体内容为：以实施2025年半年度利润分配方案时股权登记日的总股本（扣除公司回购专用证券账户中的股份）为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.70元（含税）。若在利润分配方案实施前公司总股本由于可转债转股、股份回购、股权激励行权等原因而发生变化的，将按照分配比例不变的原则对分配总额进行调整。

自分配方案披露至实施期间，公司总股本因可转债转股由448,818,108股增加至448,818,373股。公司可转债自2025年9月3日至本次权益分派股权登记日止暂停转股。因此，公司2025年半年度权益分派方案为：以公司当时总股本448,818,373股剔除已回购股份10,030,340股后的438,788,033股为基数，向全体股东每10股派发0.70元（含税）人民币现金，实际派发现金分红总额30,715,162.31元（含税）。本次权益分派股权登记日为2025年9月10日，除权除息日为

2025年9月11日。具体内容详见公司于2025年9月4日在巨潮资讯网披露的《2025年半年度权益分派实施公告》（公告编号：2025-117）。

3、2024年回购股份方案的实施情况

公司于2024年8月8日召开第五届董事会第三十次会议、于2024年10月30日召开2024年第一次临时股东大会，审议通过了《关于2024年回购股份方案的议案》，公司拟使用自有资金以集中竞价交易方式回购部分公司股份，本次回购的股份将用于注销并减少注册资本。本次回购股份的价格为不超过人民币11.50元/股（含），回购资金总额不低于人民币5,000万元（含）且不超过人民币10,000万元（含），回购的实施期限为自公司股东大会审议通过本次回购股份方案之日起12个月内，具体回购股份的数量以回购结束时实际回购的股份数量为准。因公司2024年半年度权益分派已实施完毕，根据公司回购股份方案，本次回购股份的价格由不超过人民币11.50元/股（含）调整至不超过人民币11.45元/股（含）。公司于2025年1月2日召开第六届董事会第四次会议，审议通过了《关于变更2024年回购股份方案的议案》，将2024年回购股份方案的回购价格上限由“不超过人民币11.45元/股（含本数）”调整为“不超过人民币20元/股（含本数）”，将回购资金来源由“公司自有资金”调整为“公司自有资金或自筹资金”。因公司2024年前三季度权益分派、2024年年度权益分派、2025年半年度权益分派均已实施完毕，根据公司回购股份方案，本次回购股份的价格由不超过人民币20元/股（含）调整至不超过人民币19.79元/股（含）。公司本次回购股份方案已实施完毕，公司通过回购专用证券账户以集中竞价交易方式累计回购公司股份3,600,000股，成交总金额为51,536,088元（不含交易费用），实际回购时间区间为2025年5月30日至2025年10月10日。公司已于2025年10月16日办理完成了公司回购账户股份注销事宜，共注销股份3,600,000股。具体内容详见公司在巨潮资讯网披露的相关公告。

公司报告期利润分配预案及资本公积金转增股本预案与公司章程和分红管理办法等的相关规定一致?是 □否 □不适用公司报告期利润分配预案及资本公积金转增股本预案符合公司章程等的相关规定。本年度利润分配及资本公积金转增股本情况

公司报告期内盈利且母公司可供股东分配利润为正但未提出现金红利分配预案

□适用 ?不适用

十二、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况?适用 □不适用

1、股权激励

公司在报告期内未实施股权激励计划。董事、高级管理人员获得的股权激励

□适用 ?不适用

高级管理人员的考评机制及激励情况

公司建立了高级管理人员的薪酬与公司业绩挂钩的绩效考核与激励约束机制，公司高级管理人员实行基本年薪和年终绩效考核相结合的薪酬制度。根据公司年度经营目标完成情况以及高级管理人员的工作业绩，由董事会薪酬与考核委员会对高级管理人员进行年度绩效考核，并监督薪酬制度执行情况。公司则根据绩效考核结果兑现其绩效年薪，并进行奖惩。公司董事会薪酬与考核委员会根据实际情况对公司高级管理人员进行考核后，一致认为：2025年度公司高级管理人员薪酬方案严格执行了公司薪酬管理制度。

2、员工持股计划的实施情况

?适用 □不适用报告期内全部有效的员工持股计划情况

报告期内董事、高级管理人员在员工持股计划中的持股情况

报告期内资产管理机构的变更情况

□适用 ?不适用

报告期内因持有人处置份额等引起的权益变动情况

□适用 ?不适用

报告期内股东权利行使的情况根据《第一期员工持股计划（草案）》相关规定，员工持股计划自愿放弃所持公司股票的表决权，享有除公司股东大会表决权以外的其他股东权利（包括分红权、配股权、转增股份等资产收益权）。报告期内，第一期员工持股计划行使了参加权益分派的股东权利。报告期内员工持股计划的其他相关情形及说明

□适用 ?不适用

员工持股计划管理委员会成员发生变化

□适用 ?不适用

员工持股计划对报告期上市公司的财务影响及相关会计处理

□适用 ?不适用

报告期内员工持股计划终止的情况

□适用 ?不适用

其他说明：

公司于2025年11月12日召开第一期员工持股计划第四次持有人会议、于2025年11月18日召开第六届董事会第十七次会议，审议通过了《关于第一期员工持股计划存续期展期的议案》，同意将公司第一期员工持股计划的存续期展期至2026年12月22日。

3、其他员工激励措施

□适用 ?不适用

十三、报告期内的内部控制制度建设及实施情况

1、内部控制建设及实施情况

报告期内，公司根据《企业内部控制基本规范》及其配套指引的规定和其他内部控制监管要求，结合公司实际情况，对内部控制体系进行适时的修订和完善，建立了一套设计科学、运行有效的内部控制体系，同时加强内部审计部门对公司内部控制执行情况的监督检查力度，有效防范公司经营管理中的风险，提升公司规范运作水平，促进公司健康可持续发展。

2、报告期内发现的内部控制重大缺陷的具体情况

□是 ?否

十四、公司报告期内对子公司的管理控制情况

对子公司的管理控制存在异常

□是 ?否

十五、内部控制评价报告及内部控制审计报告

1、内控评价报告

2、内部控制审计报告

?适用 □不适用

会计师事务所是否出具非标准意见的内部控制审计报告

□是 ?否

会计师事务所出具的内部控制审计报告与董事会的自我评价报告意见是否一致?是 □否报告期或上年度是否被出具内部控制非标准审计意见

□是 ?否

十六、上市公司治理专项行动自查问题整改情况

无

十七、环境信息披露情况

上市公司及其主要子公司是否纳入环境信息依法披露企业名单?是 □否

公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中的“化工行业相关业务”的披露要求上市公司发生环境事故的相关情况

无

十八、社会责任情况

报告期内，公司履行社会责任的具体情况详见公司在巨潮资讯网披露的《2025年度环境、社会和公司治理(ESG)报告》。公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中的“化工行业相关业务”的披露要求公司及全资子公司戴瑞克、地瑞化工建立了完善的安全生产管理体系，加强运行控制管理。公司自成立以来始终坚持“安全第一、预防为主、综合治理”的方针，不断强化培训，强化隐患整改，强化救援演练，企业管理水平逐步提升，2021年12月取得了山东省应急管理厅颁发的安全生产标准化二级证书，成立了以董事长为主任的安全生产委员会，设置了安全生产管理机构--安全科，各部门车间也配置了专职安全管理人员，共配备专职安全管理人员25人，其中注册安全工程师14人，负责安全管理日常工作，所有安全管理人员均经考核合格后持证上岗；戴瑞克2024年4月完成职业健康安全管理体系换证，取得职业健康安全管理体系认证证书，成立了以总经理为主任的安全生产委员会，设置了安全生产管理机构--安全科，专职安全管理人员15人，负责安全管理日常工作，现有注册安全工程师9人；地瑞化工设置了安全生产管理机构--安全科，配备专职安全管理人员3人，车间也配置了兼职安全管理人员，公司拥有注册安全工程师4人，负责安全管理日常工作，所有安全管理人员均经考核合格后持证上岗，2024年7月完成职业健康安全管理体系换证，取得职业健康安全管理体系认证证书。

公司及子公司戴瑞克、地瑞化工有效运行安全生产和职业健康管理制度，做到安全责任、管理、投入、培训和应急救援“五到位”，扎实做好安全生产风险分级管控和生产安全事故隐患排查治理双重预防体系，做到安全生产工作关口前移。每季度组织召开安全生产会议，宣贯安全生产法律、法规及上级安全生产会议精神；定期开展隐患排查、安全培训、应急演练等工作，确保了安全生产管理工作的顺利开展。公司及子公司戴瑞克、地瑞化工积极开展“十五条硬措施”、“八抓二十项”贯彻落实。聚焦教育培训、制度完善、苗头隐患、日常监管、严惩重罚、本质安全、应急处置等安全生产重点工作，严格落实开工第一课、晨会、全员教育培训、危险作业报告等各项制度，全力确保公司安全生产。安全生产工艺方面，公司及子公司戴瑞克、地瑞化工本着“机械化减人，自动化换人”的宗旨，积极开展自动化改造；开展智能工厂建设，建设智慧工厂；所有项目均委托具有相应资质的设计单位进行正规设计；生产装置、设备、设施、贮罐及建构筑物均设计可靠的防雷保护装置，定期检验；采用DCS（分布式控制系统）对温度、压力、流量、液位等参数进行集中监测和必要的调节、控制。公司及戴瑞克重大危险源管理均已于2020年接入了山东省危险化学品安全生产风险监测预警系统；地瑞化工重大危险源管理已于2020年接入了河南省危险化学品安全生产风险监测预警系统。

安全生产投入方面，严格按照《企业安全生产费用提取和使用管理办法》进行计提和使用，主要用于隐患排查治理、完善和维护安全防护设备设施、重大危险源监控、劳动护品配备、安全教育培训等方面；同时，公司及子公司戴瑞克、地瑞化工均为全体员工参加了工伤保险和安全生产责任保险。

在安全生产教育与培训方面，针对不同岗位制订了教育培训计划，主要内容为公司各项管理制度、操作规程、应急救援知识、消防知识等。利用班组安全活动等方式，定期对员工进行岗位培训，通过培训不断增强员工的安全意识和操

作技能。主要负责人、安全管理人员、车间主任和特种作业人员等人按要求参加了应急管理部门组织的安全培训教育，均考核合格获得了相关资格证书。2025年公司及子公司戴瑞克、地瑞化工多次接受相关主管部门的安全检查，无重大不符合项，对于检查过程中指出的不足、检查出的问题按规范要求整改并落实纠正预防措施，均已整改完成。

报告期内，公司及子公司均未发生重大安全事故。

十九、巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴的情况

公司报告期内暂未开展脱贫攻坚、乡村振兴工作。

第五节 重要事项

一、承诺事项履行情况

1、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期末尚未履行完毕的承诺事项?适用 □不适用

2、公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目达到原盈利预测及其原因做出说明

□适用 ?不适用

3、公司涉及业绩承诺

□适用 ?不适用

二、控股股东及其他关联方对上市公司的非经营性占用资金情况

□适用 ?不适用

公司报告期不存在控股股东及其他关联方对上市公司的非经营性占用资金。

三、违规对外担保情况

□适用 ?不适用

公司报告期无违规对外担保情况。

四、董事会对最近一期“非标准审计报告”相关情况的说明

□适用 ?不适用

五、董事会、审计委员会、独立董事（如有）对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明

□适用 ?不适用

六、董事会关于报告期会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的说明

□适用 ?不适用

七、与上年度财务报告相比，合并报表范围发生变化的情况说明

□适用 ?不适用

公司报告期无合并报表范围发生变化的情况。

八、聘任、解聘会计师事务所情况

现聘任的会计师事务所

是否改聘会计师事务所

□是 ?否

聘请内部控制审计会计师事务所、财务顾问或保荐人情况?适用 □不适用

报告期内，公司聘任信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）为内部控制审计机构，支付内部控制审计费用为10万元，已包含在支付给信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）的65万元总报酬中。

报告期内，公司因重大资产重组事项，聘请中泰证券股份有限公司为财务顾问，期间共支付财务顾问费200万元。

九、年度报告披露后面临退市情况

□适用 ?不适用

十、破产重整相关事项

□适用 ?不适用

公司报告期未发生破产重整相关事项。

十一、重大诉讼、仲裁事项

□适用 ?不适用

本年度公司无重大诉讼、仲裁事项。

十二、处罚及整改情况

□适用 ?不适用

公司报告期不存在处罚及整改情况。

十三、公司及其控股股东、实际控制人的诚信状况

?适用 □不适用

报告期内，公司及控股股东、实际控制人的诚信状况良好，不存在未履行法院生效判决、所负数额较大的债务到期未清偿等情况。

十四、重大关联交易

1、与日常经营相关的关联交易

□适用 ?不适用

公司报告期未发生与日常经营相关的关联交易。

2、资产或股权收购、出售发生的关联交易

□适用 ?不适用

公司报告期未发生资产或股权收购、出售的关联交易。

3、共同对外投资的关联交易

□适用 ?不适用

公司报告期未发生共同对外投资的关联交易。

4、关联债权债务往来

□适用 ?不适用

公司报告期不存在关联债权债务往来。

5、与存在关联关系的财务公司的往来情况

□适用 ?不适用

公司与存在关联关系的财务公司与关联方之间不存在存款、贷款、授信或其他金融业务。

6、公司控股的财务公司与关联方的往来情况

□适用 ?不适用

公司控股的财务公司与关联方之间不存在存款、贷款、授信或其他金融业务。

7、其他重大关联交易

□适用 ?不适用

公司报告期无其他重大关联交易。

十五、重大合同及其履行情况

1、托管、承包、租赁事项情况

（1） 托管情况

□适用 ?不适用

公司报告期不存在托管情况。

（2） 承包情况

□适用 ?不适用

公司报告期不存在承包情况。

（3） 租赁情况

?适用 □不适用租赁情况说明公司全资子公司特硅新材料租赁房屋作为公司主要办公场所并签署房屋租赁合同，租金22,000元/年，每年支付一次，租赁期限自2023年2月20日至2025年2月20日。为公司带来的损益达到公司报告期利润总额10%以上的项目

□适用 ?不适用

公司报告期不存在为公司带来的损益达到公司报告期利润总额10%以上的租赁项目。

2、重大担保

?适用 □不适用

单位：万元

采用复合方式担保的具体情况说明

3、委托他人进行现金资产管理情况

（1） 委托理财情况

?适用 □不适用报告期内委托理财概况

单位：万元

公司作为单一委托人委托金融机构开展资产管理，或投资安全性较低、流动性较差的高风险委托理财具体情况

□适用 ?不适用

（2） 委托贷款情况

□适用 ?不适用

公司报告期不存在委托贷款。

4、其他重大合同

□适用 ?不适用

公司报告期不存在其他重大合同。

十六、募集资金使用情况

?适用 □不适用

1、募集资金总体使用情况

?适用 □不适用

单位：万元

募集资金总体使用情况说明：

1、2022年以简易程序向特定对象发行股票

经中国证券监督管理委员会《关于同意山东阳谷华泰化工股份有限公司向特定对象发行股票注册的批复》（证监许可〔2022〕1822号）同意，公司以简易程序向特定对象发行人民币普通股（A股）24,015,164股，每股发行价格11.87元，募集资金总额为285,059,996.68元，扣除发行费用3,768,453.68元（不含税），实际募集资金净额为人民币281,291,543.00元。截至2022年8月26日，本公司上述发行的募集资金已经全部到位，业经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）验证，并出具了XYZH/2022JNAA30519号验资报告。截至2025年12月31日，公司累计已使用募集资金25,096.82万元，累计收到的募集资金专户存款利息、募集资金理财收益扣除银行手续费等的净额为299.28万元，节余募集资金（含利息收入）转出2,719.48万元，募集资金余额为612.14万元，全部存放于募集资金专户。2024年1月，“阳谷华泰智能工厂建设项目”已投资完毕，已达到预定可使用状态，满足结项条件，因此公司将上述募投项目进行结项。截至2024年1月30日，公司已将项目节余资金及其利息0.85万元转出用于补充流动资金，并已办理完毕该专户的销户手续。2024年7月，“10,000吨/年橡胶防焦剂CTP生产项目”已实施完毕，达到预定可使用状态并转固。截至2025年4月23日，公司已将项目节余募集资金2,718.63万元转出用于永久补充流动资金。本期已使用募集资金总额和已累计使用募集资金总额包含节余募集资金永久补充流动资金金额。

2、向不特定对象发行可转换公司债券

经中国证券监督管理委员会《关于同意山东阳谷华泰化工股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2023〕1091号）同意，公司向不特定对象发行6,500,000张可转换公司债券，每张面值为100元，募集资金总额人民币650,000,000.00元，扣除发行费用人民币5,847,650.42元（不含税），实际募集资金净额为人民币644,152,349.58元。信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）已对公司上述募集资金到位情况进行了审验，并出具了《验资报告》（XYZH/2023JNAA3B0500）。截至2025年12月31日，公司累计已使用募集资金40,755.55万元(含置换前期预先投入部分），累计收到的募集资金专户存款利息、募集资金理财收益扣除银行手续费等的净额为1,096.46万元，募集资金余额为24,756.16万元，其中10,000.00万元为公司购买的尚未到期的理财产品，9,999.85万元经批准用于暂时补充流动资金，4,756.31万元存放于募集资金专户。

2、募集资金承诺项目情况

?适用 □不适用

单位：万元

3、募集资金变更项目情况

□适用 ?不适用

4、中介机构关于募集资金存储与使用情况的核查意见

?适用 □不适用经鉴证，信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）认为，阳谷华泰募集资金年度存放、管理与使用情况专项报告已经按照深圳证券交易所相关规定编制，在所有重大方面如实反映了阳谷华泰2025年度募集资金的实际存放、管理与使用情况。

经核查，保荐机构中泰证券股份有限公司认为，阳谷华泰2025年度募集资金存放与使用情况符合中国证监会和深圳证券交易所关于募集资金管理的相关规定，符合公司《募集资金管理办法》的规定。公司对募集资金进行了专户存储和使用，不存在变相变更募集资金用途以及违规使用募集资金的情况，募集资金的具体使用情况与已披露情况一致。保荐机构对阳谷华泰2025年度募集资金存放与使用情况无异议。公司报告期不存在募集资金变更项目情况。

十七、其他重大事项的说明

?适用 □不适用

1、关于回购股份事项

公司于2024年8月8日召开第五届董事会第三十次会议、于2024年10月30日召开2024年第一次临时股东大会，审议通过了《关于2024年回购股份方案的议案》，公司拟使用自有资金以集中竞价交易方式回购部分公司股份，本次回

购的股份将用于注销并减少注册资本。本次回购股份的价格为不超过人民币11.50元/股（含），回购资金总额不低于人民币5,000万元（含）且不超过人民币10,000万元（含），回购的实施期限为自公司股东大会审议通过本次回购股份方案之日起12个月内，具体回购股份的数量以回购结束时实际回购的股份数量为准。因公司2024年半年度权益分派已实施完毕，根据公司回购股份方案，本次回购股份的价格由不超过人民币11.50元/股（含）调整至不超过人民币11.45元/股（含）。公司于2025年1月2日召开第六届董事会第四次会议，审议通过了《关于变更2024年回购股份方案的议案》，将2024年回购股份方案的回购价格上限由“不超过人民币11.45元/股（含本数）”调整为“不超过人民币20元/股（含本数）”，将回购资金来源由“公司自有资金”调整为“公司自有资金或自筹资金”。因公司2024年前三季度权益分派、2024年年度权益分派、2025年半年度权益分派均已实施完毕，根据公司回购股份方案，本次回购股份的价格由不超过人民币20元/股（含）调整至不超过人民币19.79元/股（含）。

截至2025年10月10日，公司通过回购专用证券账户以集中竞价交易方式累计回购公司股份3,600,000股，占公司截至2025年10月9日总股本的0.80%，最高成交价为16.70元/股，最低成交价为13.27元/股，成交总金额为51,536,088元（不含交易费用），实际回购时间区间为2025年5月30日至2025年10月10日，公司本次回购股份方案已实施完毕。公司已于2025年10月16日在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办理完成上述回购股份的注销手续。具体内容详见公司在巨潮资讯网披露的相关公告。

十八、公司子公司重大事项

□适用 ?不适用

第六节 股份变动及股东情况

一、股份变动情况

1、股份变动情况

单位：股

股份变动的原因?适用 □不适用

1、“阳谷转债”于2024年2月2日进入转股期，报告期内，累计转股数量为124,470股。

2、按照相关法律、法规的规定，原董事杜孟成先生所持公司股份358,490股在报告期内解除限售，从而导致高管锁定股减少358,490股、无限售条件股份增加358,490股；原监事柳章银先生自实际离任之日起六个月内，不得转让其所持有的公司股份，从而导致高管锁定股增加43,517股、无限售条件股份减少43,517股。

3、公司于2025年10月16日办理完成了公司回购账户股份注销事宜，共注销股份3,600,000股，从而导致无限售条件股份减少3,600,000股。股份变动的批准情况?适用 □不适用

根据中国证监会《关于同意山东阳谷华泰化工股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2023〕1091号），公司向不特定对象发行650万张可转换公司债券，每张面值为100元，募集资金总额人民币65,000万元。经深交所同意，公司向不特定对象发行的65,000万元可转换公司债券已于2023年8月14日在深交所挂牌交易，债券简称“阳谷转债”，债券代码“123211”。根据相关法规和《山东阳谷华泰化工股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》规定，“阳谷转债”转股期限为2024年2月2日至2029年7月26日。

公司于2024年8月8日召开第五届董事会第三十次会议、于2024年10月30日召开2024年第一次临时股东大会，审议通过了《关于2024年回购股份方案的议案》，公司拟使用自有资金以集中竞价交易方式回购部分公司股份，本次回购的股份将用于注销并减少注册资本。本次回购股份的价格为不超过人民币11.50元/股（含），回购资金总额不低于人民币5,000万元（含）且不超过人民币10,000万元（含），回购的实施期限为自公司股东大会审议通过本次回购股份方案之日起12个月内，具体回购股份的数量以回购结束时实际回购的股份数量为准。因公司2024年半年度权益分派已实施完毕，根据公司回购股份方案，本次回购股份的价格由不超过人民币11.50元/股（含）调整至不超过人民币11.45元/股（含）。公司于2025年1月2日召开第六届董事会第四次会议，审议通过了《关于变更2024年回购股份方案的议案》，将2024年回购股份方案的回购价格上限由“不超过人民币11.45元/股（含本数）”调整为“不超过人民币20元/股（含本数）”，将回购资金来源由“公司自有资金”调整为“公司自有资金或自筹资金”。因公司2024年前三季度权益分派、2024年年度权益分派、2025年半年度权益分派均已实施完毕，根据公司回购股份方案，本次回购股份的价格由不超过人民币20元/股（含）调整至不超过人民币19.79元/股（含）。公司本次回购股份方案已实施完毕，公司通过回购专用证券账户以集中竞价交易方式累计回购公司股份3,600,000股，并于2025年10月16日在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办理完成上述回购股份的注销手续。股份变动的过户情况?适用 □不适用

债券持有人将其持有的部分或全部“阳谷转债”申请转换为公司股票时，转股的股份来源均为新增股份，且可于转股申报后次一个交易日上市流通。股份变动对最近一年和最近一期基本每股收益和稀释每股收益、归属于公司普通股股东的每股净资产等财务指标的影响?适用 □不适用

报告期内上述普通股股份变动导致公司总股本减少，从而对公司每股收益和每股净资产等固定即期回报产生增厚效应。公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

□适用 ?不适用

2、限售股份变动情况

?适用 □不适用

单位：股

二、证券发行与上市情况

1、报告期内证券发行（不含优先股）情况

□适用 ?不适用

2、公司股份总数及股东结构的变动、公司资产和负债结构的变动情况说明

?适用 □不适用“阳谷转债”于2024年2月2日进入转股期，报告期内，共11,749张可转债实施转股，涉及债券面值1,174,900元，转股数量为124,470股；公司于2025年10月16日办理完成了公司回购账户股份注销事宜，共注销股份3,600,000股。综上，公司总股本由448,709,512股减少至445,233,982股。

3、现存的内部职工股情况

□适用 ?不适用

三、股东和实际控制人情况

1、公司股东数量及持股情况

单位：股

持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

□适用 ?不适用

前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

□适用 ?不适用

公司是否具有表决权差异安排

□适用 ?不适用

公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易

□是 ?否

公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。

2、公司控股股东情况

控股股东性质：自然人控股控股股东类型：自然人

控股股东报告期内变更

□适用 ?不适用

公司报告期控股股东未发生变更。

3、公司实际控制人及其一致行动人

实际控制人性质：境内自然人实际控制人类型：自然人

上市公司情况

实际控制人报告期内变更

□适用 ?不适用

公司报告期实际控制人未发生变更。公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用 ?不适用

4、公司控股股东或第一大股东及其一致行动人累计质押股份数量占其所持公司股份数量比例达到80%

□适用 ?不适用

5、其他持股在10%以上的法人股东

□适用 ?不适用

6、控股股东、实际控制人、重组方及其他承诺主体股份限制减持情况

□适用 ?不适用

四、股份回购在报告期的具体实施情况

股份回购的实施进展情况?适用 □不适用

月内

注：1 公司已于2025年10月16日在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办理完成上述3,600,000股回购股份的注销手续。采用集中竞价交易方式减持回购股份的实施进展情况

□适用 ?不适用

五、优先股相关情况

□适用 ?不适用

报告期公司不存在优先股。

第七节 债券相关情况?适用 □不适用

一、企业债券

□适用 ?不适用

报告期公司不存在企业债券。

二、公司债券

□适用 ?不适用

报告期公司不存在公司债券。

三、非金融企业债务融资工具

□适用 ?不适用

报告期公司不存在非金融企业债务融资工具。

四、可转换公司债券

?适用 □不适用

1、可转债发行情况

根据中国证券监督管理委员会《关于同意山东阳谷华泰化工股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2023〕1091号），公司向不特定对象发行6,500,000张可转换公司债券，每张面值为100元，募集资金总额人民币650,000,000.00元。经深交所同意，公司本次可转换公司债券于2023年8月14日起在深交所挂牌交易，债券简称“阳谷转债”，债券代码“123211”，初始转股价格为9.91元/股。

2、报告期转债担保人及前十名持有人情况

3、报告期转债变动情况

?适用 □不适用

单位：元

4、累计转股情况

?适用 □不适用

5、转股价格历次调整、修正情况

详见公司于2025年10月18日披露的《关于2024年回购股份注销完成暨股份变动的公告》。根据中国证监会关于可转换公司债券发行的相关规定及《山东阳谷华泰化工股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》发行条款，结合公司回购账户股份注销完成情况，“阳谷转债”的转股价格自2025年10月20日起由9.32元/股调整为

9.28元/股。

6、报告期末公司的负债情况、资信变化情况以及在未来年度还债的现金安排

本报告期末公司的负债情况等相关指标详见本节“八、截至报告期末公司近两年的主要会计数据和财务指标”。根据东方金诚国际信用评估有限公司于2025年5月21日出具的《山东阳谷华泰化工股份有限公司主体及“阳谷转债”2025年度跟踪评级报告》，维持公司主体信用等级为AA-，评级展望为稳定，同时维持“阳谷转债”债券信用等级为AA-。评级未发生变化。

截至本报告披露日，公司生产经营稳定，负债结构合理，资信情况良好，有充裕的资金偿还债券本息。

五、报告期内合并报表范围亏损超过上年末净资产10%

□适用 ?不适用

六、报告期末除债券外的有息债务逾期情况

□适用 ?不适用

七、报告期内是否有违反规章制度的情况

□是 ?否

八、截至报告期末公司近两年的主要会计数据和财务指标

单位：万元

第八节 财务报告

一、审计报告

审计报告正文山东阳谷华泰化工股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了山东阳谷华泰化工股份有限公司（以下简称阳谷华泰公司）财务报表，包括2025年12月31日的合并及母公司资产负债表，2025年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表，以及相关财务报表附注。我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了阳谷华泰公司2025年12月31日的合并及母公司财务状况以及2025年度的合并及母公司经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师独立性准则和中国注册会计师职业道德守则中适用于公众利益实体财务报表审计的独立性要求，我们独立于阳谷华泰公司，并履行了独立性和职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。

录的应收账款余额是否准确；

—检查和评价管理层对应收账款减值的会计处理以及相关信息在财务报表中的列报和披露是否恰当。

四、其他信息

阳谷华泰公司管理层(以下简称管理层)对其他信息负责。其他信息包括阳谷华泰公司2025年年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，管理层负责评估阳谷华泰公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非管理层计划清算阳谷华泰公司、终止运营或别无其他现实的选择。

治理层负责监督阳谷华泰公司的财务报告过程。

六、注册会计师对财务报表审计的责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。

（3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对阳谷华泰公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致阳谷华泰公司不能持续经营。

（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

（6）就阳谷华泰公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

二、财务报表

财务附注中报表的单位为：元

1、合并资产负债表

编制单位：山东阳谷华泰化工股份有限公司

2025年12月31日

单位：元

法定代表人：王文博 主管会计工作负责人：贺玉广 会计机构负责人：魏雪莲

2、母公司资产负债表

单位：元

3、合并利润表

单位：元

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：元，上期被合并方实现的净利润为：元。法定代表人：王文博 主管会计工作负责人：贺玉广 会计机构负责人：魏雪莲

4、母公司利润表

单位：元

5、合并现金流量表

单位：元

6、母公司现金流量表

单位：元

7、合并所有者权益变动表

本期金额

单位：元

上期金额

单位：元

8、母公司所有者权益变动表

本期金额

单位：元