公司代码：600809 公司简称：山西汾酒 山西杏花村汾酒厂股份有限公司 2016 年年度报告摘要一 重要提示1 本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规 划，投资者应当到上海证券交易所网站等中国证监会指定媒体上仔细阅读年度报告全文。2 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。3 未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 副董事长 韩建书 因公出差 刘卫华 独立董事 杜文广 因公出差 李玉敏4 立信会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。5 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 拟以 2016 年末公司总股本 865,848,266 股为基数，每 10 股派发现金红利 5.5 元（含税），共计派发现金红利 476,216,546.30 元。公司 2016 年度不进行资本公积金转增股本。二 公司基本情况1 公司简介 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A股 上海证券交易所 山西汾酒 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王涛 王普向 办公地址 山西省汾阳市杏花村 山西省汾阳市杏花村 电话 0358-7329809 0358-7329809 电子信箱 Wang.tao@fenjiu.com.cn wpx@fenjiu.com.cn2 报告期公司主要业务简介 （1）公司经营范围：汾酒、竹叶青及其系列酒的生产、销售；酒类高新技术及产品研究、开发、生产、应用；投资办企业及相关咨询服务。 （2）经营模式：公司属于酒、饮料和精制茶制造业，主要遵循研-产-供-销一体化发展模式。根据市场需求研发新酒体并制定采购计划和生产计划，原粮实现 100%基地供应，按照制曲、酿酒、勾储、成装过程实施生产计划，最后完成产品市场销售并反馈需求。 （3）行业情况说明: 在经历了四年的行业调整后，行业整体回暖，白酒上市公司业绩全面增长。未来行业发展呈现以下趋势： 1、白酒消费向名优白酒迅速聚拢，行业集中度继续提升，并购重组步伐加快。具有资本优势的名优白酒企业通过兼并重组，实现资本输出、人才输出、整合商业资源，提升行业地位，获取竞争优势。 2、个人消费拉动需求，名优白酒价格不断上涨，消费升级促进行业持续复苏，个人消费升级驱动白酒行业整体回暖。 3、白酒行业体制向混合所有制等更具市场化的体制方向转型。体制变革将激发组织活力，提高整体效率，充分享受改革红利，显著提高企业发展的原动力。 4、传统白酒制造业向智能工厂转变，快速响应消费者需求。随着科技进步，产品更迭时间越来越短，智能工厂成为各大酒厂改造的方向。在未来，只有严控产品质量、快速响应消费需求的企业才能立于不败之地。3 公司主要会计数据和财务指标3.1 近 3 年的主要会计数据和财务指标 单位：元 币种：人民币 本年比上年 2016年 2015年 2014年 增减(%)总资产 7,416,626,615.44 6,706,626,658.02 10.59 5,786,101,809.64营业收入 4,404,948,311.55 4,128,558,454.69 6.69 3,916,067,368.51归属于上市公司股 605,125,960.75 520,602,935.56 16.24 355,758,196.70东的净利润归属于上市公司股东的扣除非经常性 602,802,283.73 519,068,032.75 16.13 364,877,731.24损益的净利润归属于上市公司股 4,760,065,136.37 4,424,730,318.83 7.58 3,891,860,999.45东的净资产经营活动产生的现 585,922,001.60 427,832,561.62 36.95 416,261,349.57金流量净额基本每股收益（元 0.6989 0.6013 16.23 0.4109／股）稀释每股收益（元 0.6989 0.6013 16.23 0.4109／股）加权平均净资产收 13.24 12.52 增加0.72个百分点 9.28益率（%）3.2 报告期分季度的主要会计数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 （1-3 月份） （4-6 月份） （7-9 月份） （10-12 月份） 营业收入 1,470,742,089.80 952,446,969.08 977,404,381.91 1,004,354,870.76 归属于上市公司股东的 294,709,348.38 64,220,668.95 92,244,608.68 153,951,334.74 净利润 归属于上市公司股东的 扣除非经常性损益后的 294,297,322.80 62,672,268.43 93,565,735.43 152,266,957.07 净利润 经营活动产生的现金流 48,612,189.95 67,275,366.03 462,207,799.88 7,826,645.20 量净额季度数据与已披露定期报告数据差异说明□适用√不适用4 股本及股东情况4.1 普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前 10 名股东持股情况表 单位: 股截止报告期末普通股股东总数（户） 34,524年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数（户） 32,104 前 10 名股东持股情况 持有有限 质押或冻结情况 股东名称 报告期 期末持股数 比例 股东 售条件的 股份 （全称） 内增减 量 (%) 数量 性质 股份数量 状态山西杏花村汾酒集团有限责任公 605,868,472 69.97 0 无 0 国有法人司光大证券股份有限公司 18,600,000 2.15 0 无 0 未知中国证券金融股份有限公司 17,264,563 1.99 0 无 0 未知上海高毅资产管理合伙企业（有限合伙）－高毅邻山 1 号远望基 15,000,000 1.73 0 无 0 未知金中国建设银行股份有限公司－银 8,267,611 0.95 0 无 0 未知华富裕主题混合型证券投资基金中央汇金资产管理有限责任公司 8,081,700 0.93 0 无 0 未知山西杏花村国际贸易公司 5,893,970 0.68 0 无 0 国有法人国都证券股份有限公司 3,930,165 0.45 0 无 0 未知中国农业银行股份有限公司－富兰克林国海弹性市值混合型证券 3,065,049 0.35 0 无 0 未知投资基金中国工商银行－广发聚富开放式 2,335,398 0.27 0 无 0 未知证券投资基金 汾酒集团有限责任公司系代表国家持有股份的单位，山西 杏花村国际贸易公司系汾酒集团有限责任公司子公司，未 上述股东关联关系或一致行动的说明 知其他股东之间的关联关系，也未知是否属于《上市公司 持股信息披露管理办法》中规定的一致行动人。4.2 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图√适用□不适用4.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图√适用□不适用三 经营情况讨论与分析1 报告期内主要经营情况 公司 2016 年实现营业收入 44.05 亿元，同比增加 6.69%；实现利润总额 9.20 亿元，同比增加 21.08%；实现归属于上市公司净利润 6.05 亿元，同比增加 16.24%。(一) 主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 4,404,948,311.55 4,128,558,454.69 6.69营业成本 1,379,535,580.68 1,347,209,064.86 2.40销售费用 775,093,338.84 915,468,116.93 -15.33管理费用 442,367,228.68 420,034,142.61 5.32财务费用 -17,688,330.31 -13,086,314.24 不适用经营活动产生的现金流量净额 585,922,001.60 427,832,561.62 36.95投资活动产生的现金流量净额 -139,011,204.02 -180,796,071.03 不适用筹资活动产生的现金流量净额 -305,079,283.74 5,547,444.81 -5,599.46研发支出 11,330,511.08 13,428,630.21 -15.62资产减值损失 25,868,082.51 4,889,341.77 429.07投资收益 -879,954.14 375,348.20 -334.44营业外收入 5,223,797.38 3,809,610.30 37.12少数股东损益 36,447,716.61 21,204,844.57 71.88可供出售金融资产公允价值变动 -1,380,052.89 5,754,011.64 -123.98损益收到其他与经营活动有关的现金 167,888,519.05 70,880,931.88 136.86取得投资收益收到的现金 596,373.87 375,348.20 58.89收回投资收到的现金 10,000,000.00 不适用购建固定资产、无形资产和其他长 106,607,577.89 176,905,223.23 -39.74期资产支付的现金投资支付的现金 43,000,000.00 4,301,000.00 899.77吸收投资收到的现金 5,470,000.00 -100.00取得借款收到的现金 203,000,000.00 -100.00收到其他与筹资活动有关的现金 1,404,489.26 -100.00偿还债务支付的现金 203,000,000.00 -100.00分配股利、利润或偿付利息支付的 305,079,283.74 1,327,044.45 22,889.38现金现金及现金等价物净增加额 141,831,513.84 252,583,935.40 -43.85年初现金及现金等价物余额 996,072,721.81 743,488,786.41 33.97 1、经营活动产生的现金流量净额增加主要系本期收入增加所致； 2、筹资活动产生的现金流量净额减少主要系本期进行现金分红所致； 3、资产减值损失增加主要系本期计提的资产减值增加所致； 4、投资收益减少主要系本期联营企业亏损所致； 5、营业外收入增加主要系本期收到的赔偿款增加所致； 6、少数股东损益增加主要系本期收入增加所致； 7、可供出售金融资产公允价值变动损益减少主要系本期可供出售金融资产公允价值减少所致； 8、收到其他与经营活动有关的现金增加主要系本期收回受限制的定期存款所致； 9、取得投资收益收到的现金主要系本期收到的分红款增加所致； 10、收回投资收到的现金主要系本期收回理财投资款所致； 11、购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金减少主要系本期支付的工程设备款减少所致； 12、投资支付的现金增加主要系本期理财投资增加所致； 13、吸收投资收到的现金减少主要系本期未收到投资款所致； 14、取得借款收到的现金、偿还债务支付的现金减少主要系本期未取得借款所致；； 15、收到的其他与筹资活动有关的现金减少主要系本期未发生售后回购业务所致； 16、分配股利、利润或偿付利息支付的现金增加、现金及现金等价物净增加额减少主要系本 期进行现金分红所致； 17、年初现金及现金等价物余额增加主要系 2015 年固定资产投资及分红减少所致。 (I). 收入和成本分析 □ 适用 √不适用 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 营业收入 营业成本 毛利率 毛利率比上年增减 分行业 营业收入 营业成本 比上年增 比上年增 （%） （%） 减（%） 减（%）食品制造业 4,356,896,340.50 1,352,992,824.93 68.95 6.74 2.38 增加 1.33 个百分点 主营业务分产品情况 营业收入 营业成本 毛利率 毛利率比上年增减 分产品 营业收入 营业成本 比上年增 比上年增 （%） （%） 减（%） 减（%）中高价白酒 2,807,875,295.67 787,071,421.24 71.97 0.54 -4.14 增加 1.37 个百分点 低价白酒 1,375,401,618.59 464,671,441.36 66.22 21.92 11.26 增加 3.24 个百分点 配制酒 173,619,426.24 101,249,962.33 41.68 7.82 22.14 减少 6.84 个百分点 主营业务分地区情况 营业收入 营业成本 毛利率 毛利率比上年增减 分地区 营业收入 营业成本 比上年增 比上年增 （%） （%） 减（%） 减（%） 省内 2,450,264,490.78 780,906,392.10 68.13 5.43 1.75 增加 1.15 个百分点 省外 1,906,631,849.72 572,086,432.83 69.99 8.47 3.24 增加 1.51 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 □ 适用 √不适用 (2). 产销量情况分析表 √适用 □ 不适用 生产量比 销售量比 库存量比 主要产品 生产量 销售量 库存量 上年增减 上年增减 上年增减 （%） （%） （%） 成品酒 45,608.60 千升 41,705.84 千升 13,959.22 千升 43.09 16.95 43.41(3). 成本分析表 单位：元 分行业情况 本期 上年 金额 本期占 同期 较上 成本构成项 总成本 占总 分行业 本期金额 上年同期金额 年同 目 比例 成本 期变 (%) 比例 动比 (%) 例(%)食品制造业 直接材料 727,308,208.16 52.72 686,299,732.95 50.94 5.98食品制造业 直接人工 410,522,316.89 29.76 404,537,547.19 30.03 1.48食品制造业 制造费用 75,791,892.01 5.49 80,352,443.22 5.96 -5.68食品制造业 燃料动力 139,370,407.87 10.10 150,396,513.79 11.16 -7.33成本分析其他情况说明□ 适用 √不适用(4). 主要销售客户及主要供应商情况√适用 □ 不适用 前五名客户销售额 71,473.03 万元，占年度销售总额 16.40%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 29,991.68 万元，占年度销售总额 6.88%。 前五名供应商采购额 29,312.87 万元，占年度采购总额 32.64%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 16,095.41 万元，占年度采购总额 17.92%。(II). 费用□ 适用 √不适用(III). 研发投入研发投入情况表√适用□ 不适用 单位：元本期费用化研发投入 11,330,511.08研发投入合计 11,330,511.08研发投入总额占营业收入比例（%） 0.26公司研发人员的数量研发人员数量占公司总人数的比例（%） 3.60情况说明□ 适用 √不适用(IV). 现金流√适用 □ 不适用 详见“利润表及现金流量表相关科目变动分析表”。 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □ 适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 √适用□ 不适用 1. 资产及负债状况 单位：元 本期期末 本期期末 上期期末 金额较上 数占总资 数占总资 项目名称 本期期末数 上期期末数 期期末变 情况说明 产的比例 产的比例 动比例 （%） （%） （%） 主要系本期应收票据到应收账款 61,613,341.32 0.83 10,915,604.40 0.16 464.45 期 未 托 收 回 转 入 应 收 账 款所致 主要系暂付往来款增加其他应收款 27,129,550.88 0.37 17,253,701.54 0.26 57.24 所致 主要系本期理财产品未其他流动资产 54,474,869.42 0.73 7,340,402.49 0.11 642.12 到期所致 主要系本期联营企业亏长期股权投资 2,652,710.46 0.04 4,000,000.00 0.06 -33.68 损所致 主要系本期内部交易未递延所得税资 实现利润及已纳税的预 144,035,805.46 1.94 104,841,238.60 1.56 37.38产 收账款确认的递延所得 税资产增加所致 主要系本期收到的酒款预收款项 537,710,959.39 7.25 388,603,202.74 5.79 38.37 增加所致 主要系本期应交未交税应交税费 473,994,045.50 6.39 361,350,770.80 5.39 31.17 费增加所致 主要系本期未到期定期应收利息 5,277,772.23 0.07 不适用 存款确认应收利息所致长期应付职工 主要系本期确认内退人 9,184,202.06 0.12 不适用薪酬 员相应的辞退福利所致 2. 截至报告期末主要资产受限情况 □ 适用√不适用 3. 其他说明 □ 适用√不适用(四) 行业经营性信息分析□ 适用√不适用2 导致暂停上市的原因□适用√不适用3 面临终止上市的情况和原因□适用√不适用4 公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明□适用 √不适用5 公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明□适用 √不适用6 与上年度财务报告相比，对财务报表合并范围发生变化的，公司应当作出具体说明。截至 2016 年 12 月 31 日止，本公司合并财务报表范围内子公司如下：子公司名称山西杏花村汾酒销售有限责任公司山西杏花村竹叶青酒营销有限责任公司山西牧童广告有限公司山西杏花村包装有限责任公司山西杏花村汾酒原粮基地管理有限责任公司山西沁汾农牧科技开发有限公司山西杏花村汾酒科技开发有限责任公司山西杏花村汾酒商贸有限责任公司
