公司代码：600030 公司简称：中信证券

中信证券股份有限公司2024年年度报告摘要

一、 重要提示

1.本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到中国证监会指定网站：http://www.sse.com.cn（上交所网站）、香港联交所指定网站：http://www.hkexnews.hk（香港交易所披露易网站）及公司网站：http://www.citics.com仔细阅读年度报告全文。 2.本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 3.年度报告经公司第八届董事会第三十二次会议审议通过。公司全体董事出席董事会会议，未有董事对年度报告提出异议。 4.本公司国内及国际年度财务报告已经分别由毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）和毕马威会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 5.本公司经董事会决议通过的本报告期利润分配预案：每10股派发现金红利人民币2.80元（含税），此预案尚需本公司股东大会批准。此外，公司已在2024年12月派发2024年中期现金红利每10股人民币2.40元（含税）。本报告期合计拟派发现金红利每10股人民币5.20元（含税）。

二、 公司基本情况

1.公司简介

2.报告期公司主要业务简介

经过三十余年的发展，随着资本市场规模不断壮大，我国证券行业业务体系和收入结构更加多元，内部治理与风控合规更加完善，为经济高质量发展积极贡献力量。根据万得资讯统计数据，2014年至2024年，A股市场上市公司数量从2,500余家增长到5,300余家，总市值从37万亿元增长到85万亿元；债券市场总存量规模从36万亿元增长至176万亿元。公司作为资本市场的参与者、建设者，致力于打造国际一流投资银行和投资机构，2024年各项经营管理工作稳步推进，主要财务指标和业务指标保持行业领先。

3.公司主要会计数据和财务指标

3.1近三年的主要会计数据和财务指标

单位：元 币种：人民币

3.2报告期分季度的主要会计数据

单位：元 币种：人民币

季度数据与已披露定期报告数据差异说明

□适用 √不适用

4.股东情况

4.1报告期末及年报披露前一个月末的普通股股东总数和前十名股东情况

单位：股

注1：香港中央结算（代理人）有限公司为公司H股非登记股东所持股份的名义持有人注2：截至2024年12月31日，中国中信金融控股有限公司持有公司2,299,650,108股A股、640,182,604股H股，合计持有公司股份2,939,832,712股，占比19.84%注3：截至2024年12月31日，广州越秀资本控股集团股份有限公司直接持有公司276,764,912股A股，广州越秀资本控股集团有限公司直接持有公司626,191,828股A股，作为港股通非登记股东间接持有公司267,954,100股H股，并通过其全资子公司越秀金融国际控股有限公司间接持有公司125,966,093股H股，合计持有公司股份1,296,876,933股，占比8.75%注4：香港中央结算有限公司名下股票为沪股通的非登记股东所持股份注5：A股股东性质为股东在中国结算上海分公司登记的账户性质注6：因公司股票为融资融券标的证券，股东持股数量按照其通过普通证券账户、信用证券账户持有的股票及权益数

量合并计算

4.2公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

□适用 √不适用

4.3公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

□适用 √不适用

4.4报告期末公司优先股股东总数及前十名股东情况

□适用 √不适用

5.公司债券情况

√适用 □不适用

5.1公司所有在年度报告批准报出日存续的债券情况

单位：亿元 币种：人民币

5.2报告期内债券的付息兑付情况

5.3报告期内信用评级机构对公司或债券作出的信用评级结果调整情况

□适用 √不适用

5.4公司近两年的主要会计数据和财务指标

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

三、 重要事项

1.经营情况讨论与分析

本集团的投资银行业务包括股权融资、债务融资和财务顾问业务，在境内外为各类企业及其他机构客户提供融资及财务顾问服务。财富管理业务主要从事证券及期货经纪业务、代销金融产品、投资顾问服务。机构股票经纪业务服务于境内外的专业机构投资者客户群，为其投资交易中国股票市场以及亚太、美国等海外股票市场，提供包括研究销售、交易执行、股票融资和交易项目推介等各类专业增值服务。金融市场业务主要从事权益产品、固定收益产品及衍生品的交易及做市、外汇交易业务、证券金融业务、另类投资和大宗商品业务。资产管理业务包括集合资产管理、单一资产管理、专项资产管理、基金管理及其他投资账户管理。投资业务主要包括另类投资、私募股权投资。

本集团还提供托管及研究等服务。

1.1投资银行

公司积极应对市场新形势，境内业务继续保持市场领先，境内股权融资与债务融资业务继续保持市场第一，同业中首家实现当年债券承销规模突破人民币2万亿元。公司完成A股主承销项目55单，承销规模（现金类及资产类）人民币703.59亿元，市场份额21.87%，IPO与再融资承销规模均排名市场第一。公司承销境内债券5,088只，承销规模人民币20,912.37亿元，同比增长9.49%，占全市场承销总规模的7.07%、证券公司承销总规模的15.02%，金融债、公司债、企业债、交易商协会产品、资产支持证券承销规模均排名同业第一。公司完成A股重大资产重组交易5单，交易规模人民币

198.98亿元，市场份额23.03%，交易单数排名市场第一、交易规模排名市场第二，完成昊华科技发行股份购买资产、格力地产重大资产置换等多单具备市场影响力的并购重组交易。此外，公司作为新三板主办券商完成挂牌项目12单，助力挂牌公司定向发行融资人民币4.46亿元。 公司深入推进国际化发展，港股股权融资业务排名提升至市场第二、中资离岸债业务排名提升至市场第一，并在美国、印度、菲律宾、马来西亚、印尼、泰国、澳大利亚市场完成了IPO、配售、供股、可转换债、大宗交易、高收益美元债、跨境并购等多元化交易。公司完成47单境外股权项目，按项目发行总规模在所有账簿管理人中平均分配的口径计算，承销规模35.81亿美元。其中，香港市场IPO项目22单、再融资项目9单，按项目发行总规模在所有账簿管理人中平均分配的口径计算，香港市场股权融资业务承销规模27.17亿美元，排名市场第二；美国、印度、菲律宾、马来西亚等海外市场完成股权融资项目16单，承销规模8.64亿美元。公司完成381单中资离岸债项目，承销规模50.48亿美元，市场份额4.23%，排名市场第一，并在印度市场助力IRB Infrastructure DevelopersLtd.等企业发行美元债。公司完成72单涉及中国企业全球并购项目，交易规模300.19亿美元，排名市场第二，并在海外市场完成马来西亚Actis出售GHL股权至日本NTT集团等跨境并购项目。

1.2财富管理

公司境内财富管理聚焦精细化客户经营，升级全员投顾人才发展战略，构建敏捷的客户服务与业务推动体系，更好地为客户提供涵盖“人-家-企-社”全生命周期综合金融解决方案。持续优化多市场、多资产、多策略的金融产品体系，通过丰富的产品和业务场景，支撑投资者单一产品需求和组合配置需求，致力于全方位优化客户服务体验。构建智能化客户经营闭环，通过统一规划、统一部署、统一投入、统一管理，提升经营效率，客户规模进一步提升。截至报告期末，客户数量累计超1,580万户，较上年末增长12%；托管客户资产规模突破人民币12万亿元，较上年末增长18%。 境外财富管理全球化布局有序推进。2024年，境外财富管理产品销售规模和收入实现翻倍。以香港与新加坡作为“双簿记中心”，聚焦全球主要经济体的核心金融市场，灵活布局，捕捉全球财富增长的新机遇，全面提升产品服务，构建跨地域、跨市场、跨资产类别的财富管理及综合服务平台，为全球高净值客户及机构投资者提供更加多元化、个性化和全球化的资产配置解决方案。积极参与“跨境理财通”业务，依托行业首批业务试点资格，推动粤港澳大湾区内资本市场互联互通。

1.3机构股票经纪业务

公司境内机构股票经纪业务主要覆盖公募基金、保险公司、私募基金、银行理财子公司、QFI、WFOE等境内外专业机构投资者，积极向其传递专业观点，关注各类金融机构策略调整及行为变化，调整战略布局，提高合规意识，贯彻落实各项新规举措。公司继续保持了传统客户业务在境内机构经纪业务中的整体领先地位。其中，公募基金分仓佣金收入2024年半年度排名继续保持市场第一；

2024年QFI交易客户数量超300家。通过探索一二级市场的联动，与市场股权投资机构及金融同业等财富管理机构加深多维度的合作。 公司境外机构股票经纪业务市场份额在亚太地区继续保持领先。进一步布局全球业务，打通境内外业态差异，搭建一体化的全球股票机构经纪业务平台。从现金服务拓展至资产服务，从单一业务驱动转型为多方协同驱动，为全球客户提供差异化、专业化的综合金融服务。

1.4金融市场

股权衍生品业务服务体系进一步完善。以服务实体经济为目标，不断深化产品创新，完善业务布局，丰富应用场景，整体保持客户群体广泛、产品供给丰富、交易能力突出、收益相对稳定的业务形态；进一步丰富产品结构和策略体系，引导中长期资金入市，不断丰富结构性产品标的覆盖和结构类型，完善财富管理产品体系；做市业务持续排名市场前列，为市场提供优质流动性；不断优化系统性能，提升运营效率，践行数字金融。境外股权衍生品业务不断丰富国际市场覆盖，为客户提供跨时区、跨市场的全球一站式投资交易服务；拓展各类场内业务，提升公司海外市场品牌形象。 固定收益业务积极拓展国际化布局。充分发挥客户资源优势，扩大境内外客户覆盖和服务网络，服务中资客户海外需求，搭建紧密连接客户与市场的业务平台；加强策略研发，丰富盈利模式，做大做强海外固定收益及衍生品做市业务，提升境内外市场产品设计及交易服务的综合能力，为客户提供综合金融服务。公司利率产品销售规模连续多年排名同业第一。 股票自营业务模式转型取得阶段性成果。着眼于降低组合波动及增强抵御外部宏观因素冲击的能力，加大各类非方向性投资布局，搭建多元业务框架，面对强弱市场情况均有不同应对策略，实现绝对收益模式转型。 证券金融业务持续优化客群服务能力。以高效专业的方案设计、交易服务、研究服务、专属报告、ETF策略定制、线上创新工具与金融科技服务提升客户粘性，加强信用、利率、风险的精细化管理，融资融券和股票质押业务份额均保持行业领先，信用资产质量持续提升。国际业务在产品体系、客群储备、展业平台搭建等方面加快布局，加强业务协同与拓客力度，业务规模稳步提升，客群类型持续丰富。 另类投资业务融入AI技术。持续运用深度学习和大语言模型等新技术，加快新策略研发，丰富策略种类，扩大收入来源。同时，根据市场风格特点，积极有效的调整策略配置，获取超额收益。 大宗商品业务扩大客户市场覆盖，强化客户服务深度，保持行业领先。加强海外市场布局，在服务实体产业客户套期保值、专业机构资产配置、财富产品服务等细分业务场景方面不断深耕，以风险管理、产品创新、系统支持和综合性金融服务为核心竞争力，进一步提升服务实体经济质效。

1.5资产管理

资产管理业务加强投研专业化、体系化和精细化建设，推动主动管理转型。优化投资管理模式，有效提升投资业绩的稳定性。围绕多元客群开展分层经营，实现规模快速增长。不断丰富产品谱系，促进国际化发展，构建有特色的解决方案体系。截至报告期末，资产管理规模合计人民币15,424.46亿元，包括集合资产管理计划、单一资产管理计划、专项资产管理计划，规模分别为人民币3,432.43亿元、9,089.82亿元、2,902.21亿元。私募资产管理业务（不包括养老业务、公募大集合产品以及资产支持专项计划）市场份额13.43%，排名行业第一。 公司控股子公司华夏基金产品成立数量仍保持行业领先，ETF规模保持行业龙头地位，债券基金、货币基金规模实现强势增长，引领公募REITs行业发展，积极推进养老三大支柱业务，专户规

模实现较快增长；数字化转型取得成效，各项领先技术应用高效赋能业务发展，整体资产管理规模进一步提升。截至报告期末，华夏基金本部管理资产规模人民币24,645.31亿元。其中，公募基金管理规模人民币17,907.19亿元；机构及国际业务资产管理规模人民币6,738.12亿元。

1.6托管

公司聚焦重点私募基金客户，不断拓展服务广度和深度，稳步提升服务份额。加快推动公募基金托管产品布局，实现产品系列的均衡发展，落地重点债券型ETF产品托管业务。公司以技术创新引领业务发展，上线ARGOS平台基金全能分析工具，优化结算账户支付功能，扩展银行间业务直连范围，上线新一代外包资金系统自动化交收等产品和服务，提高托管外包运营体系的智能化程度。公司进一步扩展境外基金行政服务范围，推出境外公司注册、管理人会计等服务，正式开展新加坡业务，增强在海外基金行政服务市场的竞争力。 截至报告期末，公司资产托管和基金外包服务业务质量持续提升。由公司提供资产托管服务的产品数量为13,890只，提供基金外包服务的产品数量为16,136只。

1.7股权投资

作为公司另类投资子公司，中信证券投资持续聚焦新质生产力，围绕战略性新兴投资进行系统化布局，稳步在先进智造、新能源与装备、信息技术、新材料与生物科技等领域挖掘投资机会。在探索适应新形势新业务同时，积极优化投资结构，不断加强投后管理，拓展多元化退出渠道，提升资产周转率和资金使用效率，提高整体抗风险能力。 作为公司募集并管理私募股权投资基金的平台，中信金石在募资端持续发挥自身优势，2024年完成新基金备案人民币98.83亿元。以股权投资方式支持国家科技创新战略，服务实体经济，重点投资于承担国家重大项目建设、突破“卡脖子”关键技术、保障产业链供应链稳定、践行“双碳”战略等领域的科技创新型企业，所投企业涵盖了一批在新材料、新能源、新一代信息技术、高端制造、医疗健康、现代服务等行业中具有核心竞争力的企业。 中信金石全资子公司中信金石基金自2014年设立中国境内首只类REITs不动产基金，至报告期末，累计设立不动产私募基金共计约人民币390.66亿元，累计管理规模在国内不动产基金排名前列。

1.8研究

公司研究业务继续扩大上市公司、企业和机构客户覆盖，巩固领先优势，进一步提升全球一体化水平。境内覆盖上市公司2,736家、非上市企业1,050家，境外覆盖上市公司1,360家，境内外服务机构客户超过1.5万家，研究产品的双向转化及服务的双向提供更加通畅。2024年全年境内举办现场会议59场，覆盖24个省市区，境外举办大型论坛4场，为区域客户市场开发提供了有力支持。研究观点的主流媒体引用次数、各类平台阅读量持续保持增长，智库研究为中信集团和政府部门提供智力支持，积极发挥参谋助手作用。

2.公司年度报告披露后存在退市风险警示或终止上市情形的，应当披露导致退市风险警示或终止上市情形的原因。

□适用 √不适用